Introdução aos
Fundamentos do Price
Action
na metodologia Al Brooks
O mercado se apresenta em ciclos
O mercado se apresenta em ciclos. E cada ciclo você
opera de maneira diferente.
B T Os ciclos são:
O C BO (Breakout)_ Rompimento
TC (TightChannel)_ Canal Estreito
T B BC (BroadChannel)_ Canal Amplo
R C TR (TradingRange)_ Lateralidade
O ciclos do mercado
O mercado se apresenta em ciclos. E cada ciclo você opera
de maneira diferente.
B T BO (Breakout)_ Rompimento
O C Fase forte da tendência; ausência de correções. nunca
opere contra. é urgente e, portanto, um trade de
momentum.
T B normalmente estruture trades a favor do movimento, do
desequilíbrio e da força. entre por qq. razão até algum
R C magneto ou alvo de movimento projetado. o stop
normalmente é longo.
O ciclos do mercado
O mercado se apresenta em ciclos. E cada ciclo você opera
de maneira diferente.
B T TC (TightChannel)_ Canais Estreitos
O C Fase ainda forte da tendência; início do aparecimento de
alguma correções mas sempre breves e rasas. é um BO em
um HTF. nunca opere contra.
T B normalmente estruture trades a favor do movimento, do
desequilíbrio e da força. entre por qq. razão até algum
R C
magneto ou alvo de movimento projetado. o stop
normalmente é longo.
O ciclos do mercado
O mercado se apresenta em ciclos. E cada ciclo você opera
de maneira diferente.
B T BC (BroadChannel)_ Canais Amplos
O C Fase mais moderada da tendência; início do aparecimento
de correções profundas. redução do senso de urgência e
início da busca pelo equilíbrio. contra tendência pode ser
eventualmente considerado para um scalp.
T B normalmente busque trades a favor da inclinação
R C predominante. uma vez que já não há tanta urgência,
procure correções para estruturar trades de valor. cuidado
com canais amplos que mais se parecem com canais
estreitos.
O ciclos do mercado
O mercado se apresenta em ciclos. E cada ciclo você opera
de maneira diferente.
B T TR (TradingRange)_ Lateralidades
O C
Fase mais moderada e equilibrada; as correções são
normalmente profundas. preço busca testar e re-testar as
regiões de máxima, mínima e abertura do dia. como não há
urgência busque trades de VALOR. novas mínimas poderão
T B
ser compradas e novas máximas poderão ser vendidas.
compre baixo. venda alto. não fique exposto (saia em
R C scalps) e prefira segundas entradas. lembre-se que os
movimentos tendem a se encerrar em 2 ou 3 pernas.
O ciclos do mercado
Ciclos do mercado
T T
B T B T
B
C B
C
O R O R
C C
compreender cada ciclo para estruturar, conforme as características
predominantes da cada ciclo, bons trades
O mercado se apresenta em ciclos
O mercado se apresenta em ciclos. E cada ciclo você
opera de maneira diferente.
B T Os ciclos são:
O C BO (Breakout)_ Rompimento
TC (TightChannel)_ Canal Estreito
T B BC (BroadChannel)_ Canal Amplo
R C TR (TradingRange)_ Lateralidade
O ciclos do mercado
B T
O C
T B
R C
O ciclos do mercado
B T
O C
T B
R C
O ciclos do mercado
B T
O C
T B
R C
O ciclos do mercado
B T
O C
T B
R C
O ciclos do mercado
Ordens limitadas ou a mercado em
fechamentos
B T Ordens a mercado a qualquer instante
O C Ordens stop abaixo de barras
Em tendências fortes GAPs costumam ser
T B deixados ABERTOS
R C momentum: força, urgência, energia, velocidade,
movimento; você reconhece através de sinais de
força, como barras de tendência fortes e
consecutivas
O ciclos do mercado
Se você reconhecer um rompimento com continuidade, evite operar
contra/ jamais opere contra
B T Umas das situações de maior probabilidade no trade é um forte
rompimento com continuidade; rompimentos fortes, em bons contextos
O C
e com continuidade tem 60%-85% ou mais de chances de atingir um MM
antes de atingir o stop na mesma distância
Se houver uma reversão contra você, quase sempre ela será minoritária e
T B
você conseguirá sair sem perda
Porém, quando perder, perderá um número maior de pontos, PORTANTO,
R C opere MUITO PEQUENO; um quinto, um quarto, um terço da sua mão – no
máximo
Costumam iniciar tendências, geram oportunidades
Costumam terminar tendências, cuidado com armadilhas!
O ciclos do mercado
servem como um setup “coringa”, e permitem uma estruturação familiar
de operações. em geral, sua premissa é a de que o mercado não deveria
B T voltar contra a barra de BO ou a barra antes dela antes de atingir um MM
e isso te ajuda a colocar o stop e o alvo
O C são bons para swing ou scalp
Permitem que você entre muitas barras após ter visto o sinal, enquanto
T B estiver forte e saudável, mostrando sinais de força
R C
O ciclos do mercado
NOTE que fechamentos consecutivos e canais estreitos são ROMPIMENTOS
em times frames maiores.
** barra muito forte de rompimento que coloca ao menos metade do seu
B T corpo para além do ponto de rompimento [idealmente ¾ do corpo da
barra para além do ponto de rompimento]. ccs. (consecutive closes),
O C gaps, máximas e mínimas formando uma sequencia de price action
favorável a tendência que se desenvolve e urgência; ausência ou pouca
sombra a favor do rompimento.
T B BOs ocorrem rápido e mudam drasticamente em segundos a natureza
do que vinha ocorrendo antes.
R C É assustador e você tem pouquíssimo tempo pra pensar.
Reconhecer bons BOs em CONTEXTOS adequados
Reduzir o lote e entrar por qualquer razão (urgência/momentum)
Colocar o stop e o alvo no lugar adequado
O ciclos do mercado
B T
O C
T B geralmente, apenas 10% das barras
de um gráfico estarão em um forte
R C rompimento
O ciclos do mercado
B T
O C
T B
R C
O ciclos do mercado
São necessariamente rompimentos acontecendo em um
B T
time-frame maior. NUNCA operamos contra. notamos a
presença de correções – RASAS e BREVES (por breve lemos
O C
pressão); (duram cerca de 03 à 05 barras – no máximo) e
raramente corrigem mais de 25% - 1/3 do impulso (por correções
rasas – lemos força). se diferem das tendências de correções
rasas e dos “endless pullbacks” justamente em relação ao tempo
T B – porque as correções além de rasas são BREVES. são
rompimentos intercalados por pequenas pausas seguidas de
R C novos rompimentos.
O ciclos do mercado
e como operamos isto; ordens limitadas ou a mercado em
fechamentos; ordens a mercado a qualquer instante; ordens
stop abaixo de barras; pq?! porque há momentum: força, ainda
B T urgente, energia, velocidade, movimento; você reconhece
através de sinais de força, como barras de tendência fortes e
O C consecutivas. entretanto, notamos correções (normalmente se
comportando como barras de sinal porém em contextos ruins);
logo aproveitamos as tais correções para entrar À FAVOR do
movimento com um preço melhor. costumam ir muito mais
T B longe do que se imagina. ou mesmo do que nossa conta pode
aguentar. além disso; não há como corrigir ou completar seus
R C lotes. stop; no mesmo local do rompimento ( ou seja no stop de
quem entrou na barra que deu origem ao rompimento); alvo qq.
MM; correções (do seu mal posicionamento) = esquece. o que eu
faço se eu estiver contra? ou STOPA (o que eu não faria) ou VIRE A
MÃO!
O ciclos do mercado
O ciclos do mercado
cap. 21 pág.365_ Spike and Channel (impulso seguido de canal)
cap. 22 pág. 407_ Trending Trading Ranges (lateralidades em tendência)
cap. 23 pág. 433_ Trend from the Open (tendências desde a abertura) e Small PullBacks
Trends (tendências de correções rasas e endless pullbacks)
cap. 26 pág. 489_ Stairs (escadas) em forma de canais amplos
O ciclos do mercado
B T
O C
T B
R C
O ciclos do mercado
correções profundas e/ou, eventualmente, com muitas barras (portanto, não são
breves; portanto longas)
os preços permanecem contidos entre duas linhas
B T “sequência de price action”: ainda fazendo mínimas e máximas mais altas (altas)
O C
ou mais baixas (baixas)
alguma ou muita atividade lateral dos preços; possibilidade de negociação bilateral
é comum percebermos outros ciclos ocorrendo dentro de um canal amplo maior
T B pode se operar dos dois lados, mas preferencialmente correções a favor da
R C
tendência
se 2/3 de correção, provavelmente a probabilidade despencou para 50% para cada
lado. trate-o como LATERALIDADE; não fique exposto nem a favor da tendência
O ciclos do mercado
cuidado com CLXs, principalmente consecutivos (exaustão)
cuidado com armadilha de segunda perna
B T cuidado com chamados COs. (channel overshoots)
O C MTRs trata-se fundamentalmente de uma operação CONTRA TENDÊNCIA,
mas com probabilidade aceitável (50%) em canais amplos
CANAIS AMPLOS QUE MAIS SE PARECEM COM CANAIS ESTREITOS - EM
T B RELAÇÃO AO SEUS EFEITOS
R C qdo. observarmos inclinação acentuada (>45º) e as correções apesar de
rel. profundas serem BREVES (força) e vice-versa
SE EM DÚVIDA SE AMPLO OU ESTREITO, ASSUMA QUE É ESTREITO E OPERE
APENAS A FAVOR DA TENDÊNCIA
O ciclos do mercado
SE AS PERNAS A FAVOR DA TENDÊNCIA FOREM MUITO MAIS FORTES DO QUE
AS PERNAS DE CORREÇÃO, EM ESPECIAL SE ELAS MAIS SE PARECEREM COM
ROMPIMENTOS, NÃO OPERE CT, OPERE APENAS WT!
B T aguarde uma correção para os 2/3 inferiores da perna de alta anterior
quanto mais fraco, mais profundo e extenso (longo); você espera pelo
O C final da correção
depois procure algum dos setups abaixo – para entrar a favor da
tendência.:
T B Bull/Bear flags; H1/L1; Fundos duplos/Topo Duplo, H2/L2, M2B, M2S, Wedges
R C Correções em forma de canais de baixa
Rompimentos de alta/baixa
Rompimentos e correções de alta/baixa
Compre/venda fortes fechamentos de alta/baixa
Ordens limitadas em 50% de correções ou outros suportes/resistências
O ciclos do mercado
redução da pressão
B T
redução da força
O que TODOS eles tem em comum?!
O C todos são uma forma de
T B
TENDÊNCIA ** não opere contra **
R C
O ciclos do mercado
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
B T
O C
T B
R C
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
claramente horizontais (sobreposição de barras)
B T muitas/múltiplas reversões (falhas de rompimento)
levando a falta de continuidade
O C muitos dojis; barras com sombras
proporcionalmente relevantes (e
normalmente/geralmente em ambos os lados)
T B falta de barras de tendência consecutivas, sejam
alta ou de baixa
R C ausência de barras grandes de tendência, que
deslocam o preço para muito além do ponto de
abertura, fech. máx. ou mín.
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
correções muito profundas após pernas muito fortes;
B T não há força extrema/pressão latente. mercado fica
equilibrado
O C negociação bilateral
fortes movimentações altistas seguidas de respostas
muito fortes baixistas (mov. de baixa igualmente
T B agressivas)
BIG-UPs | BIG-DOWNs
R C GAPs são preenchidos/fechados com certa
facilidade
movimentos tendem a terminar em duas ou três
pernas
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
e, 80% das tentativas de rompimento FALHAM. porém
B T as 20% das vezes em que houver um BO bem
sucedido deve buscar um MM que corresponde a
O C amplitude da lateralidade rompida. se não em 100%
do tamanho, em 50% dele com grande intervalo de
confiança
T B
R C
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
dias anteriores foram dias laterais. princípio da
B T inércia.
formação de padrões corretivos: triângulos* e
O C triângulos expandidos; ou. qq. outro
movimentos verticais (impulso) são curtos, duram
poucas barras
T B movimentos horizontais são longos, duram mais de
20-25 barras; dica: se H1/H2/H3/H4/H5 ...etc. (vale o
R C mesmo para as Ls)
sucessivas falhas de rompimento (sombra)
média móvel sendo cortada várias vezes de um lado
para o outro
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
APÓS MOV. MUITO FORTES, correções profundas
B T TTRs (lateralidades estreitas) durem o dia todo; pois
podem ser TBTL ou correções laterais advindas de
O C CLIMAX(es) de HTFs
buscam ou “orbitam” ao redor do preço de abertura
do dia
T B ** CUIDADO COM ARMADILHAS DE SEGUNDA/TERCEIRA
PERNA e FINAL FLAGS **
R C VÁCUOS (portanto, em seg. ou terceiras pernas, tarde
em swings – DESCONFIE – de barras de tendência
extremamente fortes)
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
E COMO SE OPERA AS LATERALIDADES
B T
BLSHS2E
O C
BL Buy Low (compre baixo; o mais baixo possível)
SH Sell High (venda alto; o mais alto possível)
T B S SCALPs (evite prolongar os trade; é BOM; 50/50)
2E SEGUNDAS entradas. PREFERENCIALMENTE!;
R C principalmente se vier de muita força!
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
E COMO SE OPERA AS LATERALIDADES
B T
BLSHS2E
O C
BLSH scalps e 2nd entries; então compre o mais baixo
possível e saia no meio. venda o mais alto possível e
T B saia no meio. reduza demasiadamente seus lotes.
saiba e considere escalar. gerencie sempre os seus
R C trades a fim de que se ficar armadilhado não fazer
uma bobagem para “tentar” corrigir outra. não
fique/permaneça na contramão do mercado.
É possível considerar operar para os dois lados. a
favor dos swings ou contra eles.
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
SCALPS como possíveis alvos em TRs
B T
região dos 50% (cinquenta por cento) da amplitude
O C média
algum preenchimento de gap de ponto de
rompimento anterior; ou simplesmente algum gap
T B que eventualmente tenha sido deixado aberto
alguma linha de canal anterior
R C alguma sombra grande/proeminente anterior
número fixo de pontos, ticks, pips, etc. (ou mesmo
algum valor fixo em r$)
algum MM (por exemplo algum que tenha sido
formado por alguma barra de tendência)
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
SCALPS como possíveis alvos em TRs
B T
alvos do diário, como a abertura do dia, LOD, HOD,
O C LOY, HOY, fechamento (dia anterior), preço de ajuste
de fechamento do dia anterior, média móvel, vwap,
etc.
T B quaisquer outros suportes e resistências que façam
sentido no contexto (ver slides anteriores sobre
R C suportes e resistências)
preço de abertura do dia*
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
ESTRUTURAS DE REVERSÃO PARA EVENTUAIS ENTRADAS
B T EM LATERALIDADES
O C wedges (topo, fundo); *nested wedges (topo, fundo)
topos e fundos duplos (lembrando sempre que na
maioria das vezes não são perfeitamente alinhados)
T B MTRs (seguidas de pivots de baixa/alta conforme
cada caso; contudo prefira as que formem wedges)
R C FBOs em triângulos expandidos
operações com ordens limitadas em sup. ou
resistências; ou ainda ao perceber LOM (CBOFs)
micro padrões: micro topo duplo, micro fundo duplo,
micro wedges, etc.
O ciclos do mercado
LATERALIDADES_ (Trading Ranges)
ESTRUTURAS DE REVERSÃO PARA EVENTUAIS ENTRADAS
B T EM LATERALIDADES
O C FBO acima de novas máximas; ou abaixo de novas
mínimas
fundo de canais fracos de baixa (bandeiras)
T B topo de canais fracos de alta (bandeiras)
ENTRADAS COM ORDENS LIMITADAS: LOM; falhas de
R C H1/L1; toques de triângulos e linhas e canais; FBOs nas
LOY/HOY/LOD/HOD