Introduction à l’économétrie appliquée
Benoit Dostie
Économie appliquée
HEC Montréal
Thème #5 - Spécification et forme fonctionnelle (2023-10-05)
Objectifs du thème
Objectifs d’apprentissage
1. Savoir quand utiliser et interpréter les coefficients des
variables en logarithmes.
2. Savoir quand utiliser et interpréter les coefficients des
variables sous forme polynomiale.
3. Savoir quand utiliser et interpréter les interactions.
4. Savoir utiliser le R-carré ajusté et la différence avec le
R-carré standard.
5. Savoir quand utiliser et interpréter les coefficients des
variables représentant de l’information qualitative.
1
Forme fonctionnelle
Principales raisons d’utiliser les logarithmes
1. Modèle théorique
2. Interprétation
3. Mitigation des problèmes avec les valeurs extrêmes
4. Aide au respect de H5 et H6
2
En pratique
On utilise la transformation logarithmique pour
1. Les variables monétaires
2. Tout ce qui se compte (e.g. superficie, distance ...) ...
3. ... en autant que xj > 0!
3
Trois possibles formes fonctionnelles possibles
1.
ln yi = β 1 + β 2 xi2 + ... + β k xik + ε i
2.
yi = β 1 + β 2 ln xi2 + ... + β k xik + ε i
3.
ln yi = β 1 + β 2 ln xi2 + ... + β k xik + ε i
4
Effet marginal #1: ln yi = β 1 + β 2 xi2 + ... + β k xik + ε i
Comment interprétez β 2 ?
ln yi = β 1 + β 2 xi2 + ... + β k xik + ε i
dyi
= β 2 dxi2 + ... + 0
yi
dyi /dxi2
β2 =
yi
5
Effet marginal #2: yi = β 1 + β 2 ln xi2 + ... + β k xik + ε i
Comment interprétez β 2 ?
yi = β 1 + β 2 ln xi2 + ... + β k xik + ε i
dxi2
dyi = β 2 + ... + 0
xi2
dyi
β2 =
dxi2 /xi2
6
Effet marginal #3: ln yi = β 1 + β 2 ln xi2 + ... + β k xik + ε i
Comment interprétez β 2 ?
ln yi = β 1 + β 2 ln xi2 + ... + β k xik + ε i
dyi dx
= β 2 i2 + ... + 0
yi xi2
dyi /yi
β2 =
dxi2 /xi2
7
Forme quadratique
2
yi = β 1 + β 2 xi2 + β 3 xi2 + ... + β k xik + ε i
8
Forme quadratique: effet marginal
Si on cherche l’impact (effet marginal) de xi2 sur yi (ceteris
paribus):
dyi
= β 2 + 2 · β 3 xi2
dxi2
9
Interactions
yi = β 1 + β 2 xi2 + β 3 xi3 + β 4 xi2 · xi3 + ... + β k +1 xik + ε i
10
Interactions: effet marginal
Si on cherche l’impact (effet marginal) de xi2 sur yi (ceteris
paribus):
dyi
= β 2 + β 4 · xi3
dxi2
11
R-carré ajusté
R-carré ajusté
Remarques supplémentaires sur le R-carré:
1. Un R 2 élevé ne permet pas une interprétation causal des
coefficients.
2. Un R 2 faible ne préclut pas des effets partiels estimés avec
précision
3. Le R 2 ne diminue jamais quand on ajoute des variables
explicatives supplémentaires
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R-carré ajusté
Définition
2 SCR/(N − k )
Rajust = 1−
SCT /(N − 1
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R-carré et R-carré ajusté
2 N −1
Rajust = 1 − (1 − R 2 )
N −k
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Information qualitative
Variables dichotomiques
yi = β 1 + β 2 Di + ... + β k xik + ε i
(
1
Di =
0
15
Variable dépendante dichotomique
Di = β 1 + β 2 xi2 + ... + β k xik + ε i
(
1
Di =
0
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Modèle de probabilité linéaire
Avantage:
• Interprétation facile
Désavantages:
• Prédictions potentiellement absurdes
• Effets marginaux potentiellement problématiques
• H5 non respectée
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Variables polytomiques
yi = β 1 + β 2 Pi + ... + β k xik + ε i
5
4
Pi = 3
2
1
18
Conclusion
Bonne semaine!
1. Lire les notes et faire les problèmes du Thème 5 (ZC).
2. Lire Chapitres 6 et 7 (W).
3. Problèmes Chapitres 6 et 7: tous les problèmes (W)
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