EXERCICE : BFE
Dans la perspective de réaliser des investissements au cours de l’année N. L’entreprise INTELLECT
désire évaluer les fonds nécessaires au financement de son cycle d’exploitation. Pour cela, on vous
communique ces différentes informations :
Annexe 1 : durée de rotation des éléments du cycle d’exploitation
Durée de stockage des matières premières : à déterminer
Durée de stockage des produits finis : à déterminer
Durée des crédits clients : 30 jours fin de mois
Durée des crédits fournisseurs : 15 jours (pour l’ensemble du poste achats de matières premières
et pour la moitié seulement des autres achats et charges externes).
La TVA est payée le 10 de chaque mois
Les salaires et organismes sociaux sont payes en fin de mois.
Annexe 2 : Informations diverses
Le taux de TVA est de 18% sur l’ensemble des opérations réalisées.
30% de ventes sont réalisées à l’exportation.
La TVA déductible concerne les achats de matières ainsi que les autres achats et charges externes
(toutefois, un quart des charges externes ne supportent pas de TVA).
La valorisation du stock de produits finis inclut la totalité des charges d’exploitation.
Annexe 3 : Structure simplifiée du compte de résultat prévisionnel pour l’année N (en millier de FCFA)
Charges d’exploitation Produits d’exploitation
Achats de matières premières 6 398 Production vendue de biens 27 537
Variation de stock de MP - 117 Production stockée 14
Autres achats et charges externes 7 481
Impôts et taxes 870
Salaires 6 350
Charges sociales 3 174
Dotations aux amortissements 1 857
26 013 27 551
Résultat d’exploitation +1 538
Matières Premières Produits finis
Stock initial 565 778
Stock final 682 792
TRAVAIL A FAIRE : On vous demande de calculer le besoin en fonds de roulement d’exploitation :
En jours de chiffres d’affaires arrondis en nombre entier le plus proche
En millier de francs, en vous basant sur le chiffre d’affaire prévisionnel de
Vous utilisez les arrondis :
o Les durées seront arrondies au nombre de jours le plus proche
o Les coefficients de structure seront calculés avec deux décimales
o Les besoins et les ressources seront calcules avec deux décimales
EXERCICE 2
Pour être plus compétitive, l’entreprise ICG fait recours aux expertises de M. BEKE (Analyste financier).
Elle met à la disposition les informations financières suivantes :
I. Compte de résultat :
CHARGES Montant PRODUITS Montant
Achat de matière première 2 000 000 000 Ventes 4 000 000 000
Variation de stock 40 000 000 Production stockée -40 000 000
Service extérieur 320 000 000 Résultat : perte 60 000 000
Impôt et taxe 40 000 000
Charges de personnel 1 400 000 000
Charge financière 50 000 000
Dotation aux amortissements 30 000 000
Dotation aux provisions 20 000 000
TOTAL 3 900 000 000 TOTAL 3 900 000 000
II. Extrait du bilan
- Capital social 400 000 000
- Valeur immobilisée 500 000 000
- Reserve légale 20 000 000
- Reserve facultative 49 875 000
- Stock de matières premières 20 000 000
- Stock de produit finis 50 000 000
- Report à nouveau débiteur 53 000 000
- Dette de crédit-bail 105 000 000
- Résultat de l’exercice (perte) 60 000 000
III. Informations complémentaires
- Les ventes sont régulières tout au long de l’exercice et 30% sont réalisée avec le Ghana.
- Les clients règlent de la manière suivante : 20% au comptant, 25% à 45 jours, 20% à 30 jours fins
du mois et le reste à 60 jours fin du mois
- Les achats sont réguliers tout au long de l’exercice, les fournisseurs de matières sont réglés de la
façon suivante : 35% sont réglés au comptant, le reste a 30 jours fins du mois et ceux des services
extérieurs au comptant.
- Les charges sociales sont réglées à 60 jours en moyenne et représente 30% des salaires
- La TVA est due le 15 de chaque mois et déductible sur les achats et services extérieur
- Le cycle de production est de 10 jours
- Le prorata de déduction est de 80 %
TRAVAIL A FAIRE :
1. Déterminer le fond de roulement normatif de l’entreprise
2. Calculer le fond de roulement ainsi que la trésorerie nette
EXERCICE 1: AMORTISSEMENT
La SA MARIE-HORTENCE a acquis un matériel de transport amortissable sur 10 ans. Dans la balance au
31/12/2008, on lit les informations suivantes :
- 245 : 72 000 000
- 2845 : 27 000 000
TRAVAIL A FAIRE :
1. Déterminer la date d'acquisition du matériel de transport
2. Passer les écritures d'acquisitions et d'inventaires au 31/12/2005 ; au 31/12/2006 et au 31/12/2015
EXERCICE 2
La SA TUMEMANQUE a acquis le 01/09/2000 un matériel informatique à 84 960 000 F TTC. Dans la
balance au 31/12/2003, on lit les informations suivantes :
- 245 : ?
- 2845 : 24 000 000
TRAVAIL A FAIRE :
1. Déterminer le taux d'amortissement (t) du matériel de transport
2. Passer les écritures d'acquisitions et d'inventaires au 31/12/2000 et au 31/12/2004
EXERCICE 3
La SA HENRI & BEKE a acquis le 01/01/N un véhicule de transport amortissable en dégressif sur 5 ans.
Le compte 151 « amortissement dérogatoire » a un solde créditeur au 31/12/N+3 de 3 680 000 F.
TRAVAIL AFIRE : Déterminer la valeur d’origine du bien
EXERCICE 4
Par suite de circonstances malencontreuse, certains chiffres des plans d’amortissement établis par le
comptable de la SA OFFO se sont effacés. Seuls restent visibles :
- Pour un véhicule de tourisme : amortissable sur 5 ans, acquis au cours de l’exercice N+1, les valeurs
comptables nettes en fin d’exercice de N+2 : 2 025 000 F et de N+5 : 225 000 F
- Pour un matériel et outillage acquis le 01 novembre N et amortissable de façon dégressive sur 5 ans,
la valeur comptable nette dégressive en fin d’exercice de l’avant dernier exercice est de 2 520 000
F.
TRAVAIL A FAIRE :
1. Reconstituer les plans d’amortissement complet des deux immobilisations
2. Passer les écritures d’inventaires au 31 décembre N+2 Suite à de fréquentes pannes, la société
décide d’acquérir une nouvelle machine.
Le vendeur lui propose le marché suivant :
- Reprise de l’ancienne machine industrielle à 72 800 000 F
- Remise d’un chèque de 175 000 000 F
En outre le fournisseur lui remet une nouvelle machine. Toutes ces opérations se sont déroulées le 31 octobre
N+3.
TRAVAIL A FAIRE :
1. Présenter la facture d’échange
2. Passer les écritures de cession
3. Passer l’écriture d’inventaire au 31 décembre N+3, sachant que la nouvelle machine est amortie sur
un délai de 8 ans et selon le système accéléré