FACTORAJE FINANCIERO
Según Saúl A. Argeri
“Contrato mediante el cual una empresa
especializada, denominada factor, presta un servicio
de colaboración (asistencia técnica y financiera) a otra
empresa comercial o industrial. Obligándose la
primera, mediante un precio en el que se computa el
costo de prestación del servicio, a adquirir una
determinada masa de créditos que tuviera la otra por
su actividad empresarial en relación a a terceros y
durante un lapso determinado”.
Dicho en otras palabras...
El factoraje financiero permite disponer
anticipadamente de las cuentas por cobrar. A través de
un contrato de factoraje financiero, la empresa de
factoraje pacto con el cliente adquirir los derechos de
crédito que tenga a su favor por un precio determinado,
en moneda nacional o extranjera, sin importar la fecha
y forma en que se pague.
El cliente NO recibirá el importe total de los documentos
cedidos, ya que la empresa cobrara un porcentaje por la
prestación del servicio.
Aforo...
La empresa de factoraje, descontará del valor de los
documentos cedidos, las cantidades que correspondan
por servicio de cobranza y las que considere que
cubren el riesgo que implica la operación.
En síntesis...
La empresa de facoraje es denominada, FACTORANTE en
la legislación mexicana, son quienes compran con
descuento a un cliente, llamado, FACTORADO en la
legislación mexicana, que es proveedor de bienes y
servicios, su CARTERA VIGENTE formada por saldos de
clientes, facturas, listados y documentos por cobrar.
El FACTORADO debe notificar la compra a sus CLIENTES
para que le paguen al FACTORANTE, lo que algunas veces
se dificulta debido a imprecisiones de las leyes fiscales, ya
que en México se estipula de manera general que los
pagos deben hacerse a los proveedores de los bienes y
servicios..
Funciones esenciales de la empresa de
Factoraje Financiero...
1) Efectuar la cesión de los derechos de crédito.
2) Gestionar el cobro de los documentos cedidos.
Regulación del Contrato de Factoraje
Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares
del Crédito.
Reglas para la Operación de Empresas de Factoraje
Financiero.
Ley General de Títulos y Operaciones de Crédito.
Ley de Instituciones de Crédito.
Ley de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores.
Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares
del Crédito
CAPITULO III-BIS De las Empresas de Factoraje
Financiero
De los artículos 45-A al 45-T
Sección Derogada
A partir del 18 de julio de 2013, se derogaron los
apartados de la Ley que les da origen, las empresas de
factoraje financiero dejaron de ser consideradas como
organizaciones auxiliares y en consecuencia dejaron
de ser supervisadas por la CNBV.
Aquellas empresas de factoraje financiero que
continúen en operación reformaron sus estatutos
sociales para registrarse como sociedad financiera de
objeto múltiple o SOFOM en los términos de la Ley
General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del
Crédito.
Regulación de una SOFOM
Sociedades Financieras de Objeto Múltiple
Las sociedades financieras de objeto múltiple se
sujetarán a las disposiciones aplicables a las
instituciones de crédito y entidades financieras, según
lo disponen los artículos 49, 50, 52, 73, 73 Bis y 73 Bis
1, 93, 99, 101, 102 y 115 de la Ley de Instituciones
de Crédito.
Así como los artículos 4° fracciones I a VI y 6° de la
Ley de la Comisión Nacional Bancaria y de
Valores.
Características del contrato
Contrato único, no unión de contratos ni derivado de
contratos.
Su objeto: futuras cesiones de créditos del cliente a la
empresa de factoraje.
Su materia: Créditos futuros que, generalmente, no
existen a la celebración del factoraje.
Características del contrato
De carácter oneroso: La empresa de factoraje pagará
un precio (“tasa de descuento”, previamente
establecida en el contrato) por la cesión.
La obligación de la empresa de factoraje es el cobro de
los créditos cedidos.
Regularmente, es la empresa de factoraje la que
asume el riesgo de pérdida si los créditos no se
cobran.
Características del contrato
Mercantil: Por su regulación legislativa y porque los
intervinientes son, generalmente, comerciantes,
Formal: Consentimiento expresado por escrito y ante
notario o corredor público (lo establecía la sección derogada, pregunta:
¿aún es así?).
De adhesión: La empresa de factoraje establece las
condiciones de contrato. El cliente las acepta o no.
Bilateral: Produce derechos y obligaciones para las dos
partes.
Características del contrato
Oneroso: Ambas partes obtienen ganancias
monetarias.
Normativo: Establece las pautas de contratos
eventuales futuros. Las partes se obligan como
cedentes y cesionarios.
Puede celebrarse un contrato de promesa de factoraje
(Código Civil Federal, arts. 2243 a 2247, de los contratos preparatorios).
Responsabilidades de factorado (cliente).
Pagar comisión por apertura de crédito.
Ceder los créditos objeto.
Entregar los documentos correspondientes.
Responder de la existencia y legitimidad de los
créditos.
Responsabilidad solidaria (salvo pacto en contrario,
art. 419 LGTOC).
Responsabilidades de factorante (empresa
de factoraje).
Adquirir los derechos de crédito.
Pagar el precio de los créditos cedidos.
Prestar servicios de administración y cobranza de los
derechos de crédito.
Notificar al deudor la transmisión.
Cobrar los créditos cedidos.
Las que se acuerden en el contrato (investigar solvencia
de los clientes de sus clientes, llevar la contabilidad, etc.).
Ventajas del factoraje financiero
Flexible fuente de financiamiento.
Reducción de costos de operación (cobro de créditos).
Incremento de exportaciones gracias a forma de pago
más competitiva (factoraje internacional).
Asegura un patrón conocido de flujos de caja.
Desventajas del factoraje financiero
Inconveniente y costoso cuando las facturas son
numerosas y relativamente pequeñas en cuantía =
incrementa costos administrativos.
Empresas de factoraje poco tolerantes con problemas
de sus clientes.
Ejemplos