LICENCIATURA EN CONTADURIA
Mtro. Luis Armando González Roblero
Matemáticas Financieras
UNIVERSIDAD DEL SUR
Contenido de la sesión
2a sesión
2. INTERÉS SIMPLE.
2.1 Concepto y cálculo de capital, monto, tiempo, tasa
de interés y valor actual.
2.2 Interés comercial e interés real.
2.3 Descuentos ordinarios y comerciales.
2.4 Ecuaciones de valores equivalentes.
2.5 Aplicaciones actuales en la vida económica de
México.
Interés Simple
Interés que se carga al final del período y que no gana interés
en el período o períodos subsiguientes
El interés simple se calcula utilizando sólo el principal,
ignorando cualquier interés causado en los períodos de interés
anteriores
Ejemplo: Un capital de 100 pesos al 10% en tres periodos
Tiempo 0 1 2 3
Total
en los 3 periodos
$30
$100 $10 $10 $10
INTERÉS SIMPLE
Características
Rendimiento
Se cobrará o pagará (dependiendo la situación) al final de un
intervalo de tiempo
Utilizado en deudas a corto plazo (de un año o menos).
Capítulo 2. Interés Simple
Componentes
Sigla Definición Descripción
Capital más intereses generados al final del
M Monto
intervalo de tiempo.
Capital Cantidad invertida, ahorrada o prestada al inicio
C
Inicial del período
Rendimiento generado al final del período
I Interés
procedente del Capital Inicial
Relación que se da entre el Interés y el Capital.
Tasa de
i Se expresa en porcentaje y representa el valor de
interés
una unidad monetaria en el tiempo.
Intervalo de tiempo que dura la operación
financiera. Existen dos criterios para la aplicación
t Plazo
del plazo, tomar como base Año Comercial de
360 días o Año Natural 365 días.
La tasa de interés y el plazo siempre deben de tener la misma base (Anual, mensual, bimestral, trimestral, etc. )
A menos que se aclare otra base, la tasa de interés se considera anual simple.
Capítulo 2. Interés Simple
Funcionamiento
Interés
Monto
Capital Capital
Fecha inicial Fecha final
Plazo
Capítulo 2. Interés Simple
EJERCICIO
¿Qué interés produce un capital de $10 600.00
a 6% durante el mes de marzo?
Ejemplo
El Tesorero del Municipio A decide pedir un préstamo a una
institución bancaria por la cantidad de $200,000.00; acordando con
el ejecutivo de cuenta que en período de dos meses le entregará al
banco la cantidad de $215,000.00. ¿Cuál es el Interés así como la
tasa pactada?
Se tienen los siguientes datos:
C = $200,000
M =$215,000
t = dos meses
Capítulo 2. Interés Simple
De acuerdo a la definición de Monto se tiene que:
M=C+I
Al sustituir los datos a la fórmula se obtiene que:
215,000 = 200,000 + I
Entonces si se despeja la fórmula,
I = $215,000 – $200,000
I = $15,000
Capítulo 2. Interés Simple
La tasa de interés, de acuerdo a la definición, es la relación que
existe entre el Interés o Rendimiento generado y el Capital, por lo
tanto:
i=I/C
Sustituyendo,
i = $15,000 / $200,000
i = 0.075 o bien expresado en porcentaje se multiplica por 100 y se
obtiene 7.5%
Lo anterior indica que el préstamo contraído generó un interés del
7.5% en DOS MESES
Capítulo 2. Interés Simple
Conversión a Tasa Anual
Para convertirlo a una tasa anual se tomará como base el año
comercial:
i (anual) = i (del plazo) / T * 360
Sustituyendo,
i(anual) = 7.5% / 60 * 360
i(anual) = 45% anual
Capítulo 2. Interés Simple
Comprobación
Podemos obtener también el Interés a través de la siguiente
ecuación:
I=C*i*t
Sustituyendo,
I = $200,000 * (7.5% / 60 días) * 60
(Recordando la aclaración de que la base de la tasa de interés
y el plazo, DEBE SER EL MISMO)
I = $15,000
Capítulo 2. Interés Simple
VALOR FUTURO
Características
El Valor Futuro es la suma del Capital e Intereses
Fórmula:
M=C+I
Sustituimos I por,
I= C * i * t
Por tanto,
M = C + (C * i * t)
Factorizando,
M = C (1 + i * t)
Capítulo 2. Interés Simple
Ejemplo
Al jefe del Departamento de Finanzas del Organismo de Agua
Potable y Alcantarillado del Municipio H, se le pide abrir una cuenta
bancaria para invertir los excedentes de recursos por los próximos
dos años
Investigando en diversas instituciones, la mejor tasa que le ofrecen
es del 12% simple anual. ¿Cuánto obtendrá al término del plazo por
el remanente de $300,000?
Capítulo 2. Interés Simple
Los datos proporcionados son:
C = $300,000
i = 12% ó 0.12
t = 2 años
Sustituyendo
M = C (1 + i * t)
M = 300,000 ( 1 + 0.12 * 2 )
M = 300,000 ( 1 + 0.24 )
M= 300,000 ( 1.24 )
M= $372,000
Capítulo 2. Interés Simple
Valor Presente
Características
El Valor Presente o Actual se le denomina al Capital
Usos:
Conocer la cantidad de ahorro hoy para disponer en un futuro.
Ejemplo:¿Qué cantidad se tiene que ahorrar hoy para poder
disponer de $150,000 en 10 años?
En cuestiones económicas hay necesidad de deflactar.
Capítulo 2. Interés Simple
Fórmula:
M = C (1 + i * t)
Despejando la ecuación,
C = M / (1 + i * t)
Esta ecuación sugiere que es descontado al Valor Futuro los
intereses generados durante un determinado período de tiempo.
Capítulo 2. Interés Simple
Ejemplo:
Una persona decide retirar el dinero de su Fondo de Ahorro porque
desea adquirir un automóvil nuevo.
Analizando la compra, se observó que el Primero de Marzo pagó
$90,000.00; sin embargo el Primero de Diciembre decide venderlo
para pagar unas deudas. Afortunadamente, la persona pudo
venderlo a un precio de $110,000.00
Si sabemos que la tasa de mercado es de 11%, ¿Fue conveniente
la operación?.
(Para poder resolver este tipo de problema es necesario comparar
el ingreso de $110,000 a la fecha del primero de marzo en
condicione similares de mercado)
Capítulo 2. Interés Simple
Por tanto:
C1 = $90,000
M = $110,000
i = 11% ó 0.11 anual simple
t = 9 meses ó 9/12 = 0.75
Sustituyendo los datos:
C2 = 110,000 / (1 + 0.11 * 0.75)
C2 = 110,000 / ( 1.0825 )
C2 = $101,617
Ahora bien la diferencia entre C2 y C1 es de $11,617.00 lo que significa
que a la persona le convino haber adquirido el automóvil y deshacerse de
él 9 meses después, que haber invertido su fondo en alguna institución
porque financieramente hubiera dejado de ganar dicha cantidad.
Capítulo 2. Interés Simple
Capitalización y Actualización
El planteamiento de los problemas económicos-
financieros se desarrolla en torno a dos conceptos
básicos: capitalización y actualización.
El concepto de capitalización se refiere al estudio
del valor en fecha futura o monto que se obtendrá o
en que se convertirán los capitales en fechas
colocados en fechas anteriores.
El concepto de actualización se refiere al estudio del
valor en la fecha actual o presente de capitales
Ejemplo de Valor presente simple
Un miroempresario desea innovar su equipo
de trabajo y recurre a una institución
crediticia, que le cobra el 16% de interés
simple, ¿Qué cantidad le prestaron si tendrá
que pagar $52,600 dentro de 5 meses?
Tiempo
0 1 2 3 4 5 Meses
¿Valor? $52,600
Valor Presente
DATOS
Tasa de interes 16 %
Valor futuro 52600
Tiempo 5 meses
P=F/(1+ni)
Sustitución P= 52600/(1+0.16*5/12) ¡Esta es la
cantidad que le
prestaron!
Valor presente $ 49,312.50
$ 49,312.50
Tiempo
1 2 5 Meses
0 3 4
$52,600
$ 49,312.50
Ejemplo de Valor futuro simple
Una institución crediticia otorga un préstamo de
$ 49 312.50 pesos a una tasa de interés simple de
16% ¿Cuál será el monto de ese préstamo, después
de 5 meses?
Tiempo
0 1 2 3 4 5 Meses
$ 49 312.50 ¿Valor?
Valor Futuro
DATOS
Tasa de interes 16 %
Valor presente 49312.5
Tiempo 5 meses
F=P(1+ni)
Sustitución F= 49312.50*(1+0.16*5/12)
Monto que pagará
Valor Futuro $ 52,600.00 dentro de 5 meses
Tiempo
1 2 5 Meses
0 3 4
$ 49,312.50
$ 52, 600
Resumen
Interés Simple y sus componentes
M=C+I
i (anual) = i (plazo) / T * 360
I=C*i*t
VF = C * (1 + i * t )
VP = M / (1 +i * t )
Capítulo 2. Interés Simple