22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir?

- Finect

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate

Fondos indexados: ¿qué son y cómo

invertir?
Editado por Antonio Villanueva – Actualizado el 18 de diciembre de 2023

Me gusta Comentar Compartir

fondos indexados fondos de inversión

FONDOS INDEXADOS: ¿qué son? ¿Cómo INVERTIR? 📈 Ex…

Ex…

Invertir en fondos indexados es una tendencia en los últimos años. La simplicidad

en su filosofía de inversión, las menores barreras de acceso y una estructura de
costes mucho más asequible que la de los fondos tradicionales, convierten a los
fondos indexados en uno de los productos más populares entre nuevos inversores
e, incluso, entre los más experimentados.

Los fondos indexados han llegado para quedarse y la mayor oferta en España es
prueba de ello. Ya no solo estos fondos se comercializan con las carteras de fondos

[Link] 1/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

de los gestores automatizados o roboadvisors, sino que varias entidades también

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate
los ofrecen ya entre su gama de productos de gestión pasiva.

Pero, ¿cómo funcionan estos fondos? ¿Qué riesgos tienen? Y, sobre todo, ¿qué hay
que tener en cuenta para invertir en los mejores fondos indexados? En Finect te
damos algunas de las claves para empezar a invertir a través de fondos índice.

No obstante, si no tienes los conocimientos financieros adecuados y

quieres rentabilizar tu patrimonio a largo plazo, una de las mejores opciones
es recurrir a un experto financiero.

Qué es un fondo indexado

Un fondo indexado, también conocido como fondo índice, es un fondo de
inversión que tiene por objetivo replicar el comportamiento de un índice bursátil
determinado, ya sea el Ibex 35, el S&P500 o el MSCI World, entre otros.

La filosofía de inversión de los fondos indexados se basa en la gestión pasiva, una

modalidad de inversión que requiere de una menor actividad por parte del equipo
gestor y que, por tanto, también implica menores costes para el inversor.

Esta menor actividad se debe a que los fondos indexados basan su modelo de
inversión en la réplica de los índices bursátiles y buscan recoger tanto sus subidas
como sus caídas en la misma medida, en vez de superarlo, como ocurre en la
gestión activa. No obstante, en muchas ocasiones, el comportamiento de estos
fondos puede mostrar ligeras divergencias sobre su activo de referencia.

Al igual que con los fondos de gestión activa, los fondos indexados también
pueden ser fondos de inversión de renta fija o fondos de inversión de renta
variable.

¿Es lo mismo un fondo indexado que un ETF?

[Link] 2/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

Cuando se trata de invertir en fondos de gestión pasiva es necesario diferenciar

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate
entre fondos indexados y ETFs, ya que son productos distintos. El problema es que
muchos inversores no ven la diferencia, ya que ambos buscan replicar un
determinado índice.

No obstante, la operativa y el funcionamiento son diferentes entre los fondos

indexados y los ETFs (Exchange Traded Fund). Los primeros funcionan como un
fondo de inversión tradicional, es decir, se suscriben y se reembolsan de igual
forma que el resto de fondos. Los ETFs, por su parte, funcionan como una acción,
por lo tanto, se pueden comprar y vender en cualquier momento. Aquí tienes los
mejores ETFs del mercado.

Además, existen otras diferencias. Una de ellas es la liquidez. Mientras que los
fondos índice o indexados deben guardar un porcentaje de liquidez de manera
obligatoria, los ETFs o fondos cotizados invierten el 100% del efectivo.

Otra diferencia importante son las comisiones. Por lo general, los ETFs tienen
comisiones de gestión algo más reducidas. Sin embargo, cada vez que se quiera
invertir más en el ETF es necesario pagar comisión de compraventa, ya que su
funcionamiento es igual al de las acciones.

Por último, también existe una gran variación en cuanto a su fiscalidad. Y es que los
indexados cuentan con una ventaja fiscal respecto a los ETFs, ya que el traspaso
de fondos está exento de tributación. No ocurre lo mismo con los ETFs, que deben
pagar impuestos por la ganancia obtenida, al igual que las acciones. En este vídeo
podrás entender mejor qué es un ETF.

[Link] 3/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

¿Qué esInvertir
un ETF y Asesoramiento
cómo funciona?Noticias Rankings
Diferencias conde los
fondo
fond…
fond… Identifícate

Ventajas y desventajas de invertir en fondos indexados

Invertir en fondos indexados puede ser una buena alternativa para apostar por un
índice con costes bajos. Sin embargo, no todo son ventajas. Estas son algunas de
las ventajas y desventajas de los fondos indexados:

Ventajas de los fondos indexados

Ahorro de comisiones. Puesto que los fondos indexados no requieren una

actividad continuada por parte de un equipo gestor, las comisiones de estos
productos son mucho más reducidas.

Diversificación de la inversión. Invertir en un fondo indexado implica apostar

por un índice concreto que engloba varias empresas, sectores o zonas
geográficas. Por lo tanto, permite diversificar y ahorrar tiempo seleccionando un
solo fondo en lugar de seleccionar diferentes compañías.

Fiscalidad. La tributación es otro de los puntos a favor de los fondos indexados,

ya que, al igual que los fondos de inversión tradicionales, permiten el traspaso
sin tributar por las plusvalías.

[Link] 4/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

Comportamiento positivo. Pese a que la estrategia de estos fondos es la de

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate
replicar un índice determinado, esto no implica que el resultado sea peor al de
los fondos de gestión activa, que tratan de batir a los índices. De hecho, en
muchos casos la rentabilidad de los mejores fondos indexados ha superado a
muchos gestores.

Desventajas de los fondos indexados

Riesgo de que los índices se comporten mal. Los fondos indexados replican a
los índices de referencia y, por tanto, si estos índices sufren caídas, el
comportamiento del fondo se verá afectado considerablemente. En estos casos,
al no tener una filosofía de gestión activa, si se producen caídas no se harán
demasiados cambios en la composición del fondo, por lo que si el mercado en
el que se invierte está en negativo, el fondo también lo estará previsiblemente.

Riesgo geográfico. Aunque la diversificación es una de las ventajas de los

fondos indexados porque permiten estar expuestos a un mercado completo,
existe cierto riesgo geográfico. Es decir, si invertimos en un fondo que replica al
índice estadounidense S&P 500 y no se tiene exposición al Eurostoxx50
estaremos solo condicionados con las subidas y bajadas del mercado
estadounidense pero, quizás, estemos perdiendo las subidas en el continente
europeo.

Oferta de productos. Otra de sus desventajas es la menor oferta existente en

comparación con fondos de inversión tradicionales. Afortunadamente, esto va
cambiando y ya empieza a formar parte de la oferta de algunos bancos, aunque
hasta hace poco solo se podían contratar en determinados supermercados de
fondos, gestoras de inversión o contratando carteras de fondos indexados a
través de gestores automatizados.

Cómo invertir en un fondo indexado

[Link] 5/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

¿CómoInvertir
INVERTIRAsesoramiento Noticias
y ELEGIR FONDOS Rankings decon
INDEXADOS fondo
Finec…
Finec… Identifícate

Ahora bien, una vez que sabemos qué son los fondos indexados, otra de las
grandes preguntas es cómo invertir en fondos indexados en España. Puesto que
hasta ahora la oferta para invertir en fondos indexados era reducida, muchos
inversores no saben dónde acudir para encontrar los productos más populares.

Uno de estos productos más demandados son los fondos de la gestora Vanguard,
creada por John C. Bogle, el considerado como padre de la gestión pasiva. En la
mayoría de los casos para acceder a fondos de este tipo los inversores se
encuentran distintas barreras. Una de ellas es la de encontrar un banco español que
los comercialice. La otra, el importe mínimo de inversión, que puede llegar hasta los
100.000 euros, algo que no está al alcance de todos los inversores particulares.

Lo mismo ocurre con otros productos de diferentes gestoras, que también son
demandados entre los inversores, como los fondos indexados de Amundi,
BlackRock (iShares), Fidelity International o Pictet AM, entre otros.

Afortunadamente, en los últimos meses el mercado español ha avanzado

considerablemente en la comercialización de estos fondos y los inversores cuentan
con diferentes alternativas para acceder a los mejores fondos indexados.

Invertir en fondos indexados con un roboadvisor

[Link] 6/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

Una de las opciones para invertir en fondos indexados es hacerlo a través de un

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate
gestor automatizado o roboadvisor. Los roboadvisors utilizan algoritmos para
crear diferentes carteras de inversión de fondos indexados que combinan con la
supervisión de un equipo de expertos.

Para invertir a través de estos roboadvisors el usuario realiza un test que sirve a
estos gestores automatizados para determinar qué tipo de cartera de inversión se
le recomienda adaptada a su perfil de riesgo. Estas carteras se componen de
diferentes fondos de inversión indexados que replican distintos índices, por lo que
permite tener una inversión diversificada.

En la actualidad son varios los roboadvisors disponibles en España. En nuestro

escaparate de roboadvisors podéis consultarlos todos, ver las opiniones de otros
usuarios y elegir el que mejor se adapte a vuestras necesidades. A grandes rasgos,
los roboadvisors que encontramos en nuestro país son MyInvestor, Indexa Capital,
Bankinter Roboadvisor, Finizens, Inbestme, Finanbest, Smart Money de
CaixaBank, el servicio Invertimos por ti de Openbank o el nuevo roboadvisor del
Banco Santander.

Todos ellos ofrecen un servicio de carteras indexadas adaptadas a distintos perfiles

de inversión. En estas carteras se pueden encontrar fondos de firmas de inversión
como Vanguard, Amundi, iShares o Lyxor.

Invertir en fondos indexados por tu cuenta (con un banco)

Si se tienen ciertos conocimientos financieros y se quiere invertir en fondos

indexados para complementar una cartera de gestión activa o para apostar por un
determinado índice también es posible hacerlo de manera individual, aunque,
obviamente, conlleva mayores riesgos.

Para poder hacerlo basta con abrirse una cuenta en alguno de los bancos y
neobancos que comercializan estos fondos indexados en la actualidad. Para
[Link] 7/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

contratar fondos indexados de Vanguard, iShares, Fidelity o Amundi tenéis algunas

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate
opciones como:

MyInvestor
EVO Banco
Renta 4 Banco
Self Bank
Scalable Capital
Freedom24

Si queréis contratar fondos indexados por vuestra cuenta en Finect podéis echar un
vistazo a la gama de productos que ofrecen algunos de estos bancos en nuestro
escaparate de fondos indexados.

Comisiones al invertir en fondos indexados

Tal y como hemos comentado, una de las ventajas que ofrecen los fondos
indexados son sus bajas comisiones respecto a los fondos tradicionales. ¿Pero
hasta dónde puede llegar la diferencia? Todo depende del producto elegido y de la
forma en la que se contrate. En el caso de los fondos indexados no será lo mismo
invertir a través de un roboadvisor que hacerlo por nuestra cuenta.

En el caso del primero los costes totales son algo mayores, pero, a cambio, el
inversor tiene una cartera de inversión configurada con diferentes productos y
ajustada al perfil de riesgo. ¿Cuánto cuesta una cartera de fondos indexados con
cada roboadvisor? En esta comparativa podéis verlo.

Si se invierte en fondos indexados por nuestra cuenta los costes son ligeramente
inferiores. De media, la comisión de gestión de estos fondos se suele situar entre el
0,2% y el 0,3%. No obstante, en algunos casos podemos encontrar productos con
comisiones de gestión que llegan hasta el 0,12%, como el caso del Vanguard
European Stock Index Fund.
[Link] 8/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

Mínimo para invertir

Invertir
con un fondo indexado
Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate

Una de las ventajas que trae la ampliación de la oferta de fondos indexados en

España es la eliminación de las barreras en los límites de inversión. Hasta hace
relativamente poco, invertir en fondos indexados populares como los de Vanguard
solo estaba reservado a inversores con patrimonios elevados, ya que el mínimo se
fijaba en los 100.000 euros.

En la actualidad, con la ampliación de la oferta, los mejores fondos indexados de

Amundi, iShares, Vanguard, Fidelity o Pictet pueden encontrarse incluso sin un
mínimo de inversión en muchas entidades.

Si se elige invertir en carteras de fondos indexadas mediante un roboadvisor, la

cantidad mínima la fija el gestor automatizado. Así, por ejemplo, entidades como
MyInvestor únicamente requieren 150 euros para abrir una cuenta, Openbank o
CaixaBank Smart Money fijan un mínimo de 500 euros, llegando hasta los 3.000
euros en el caso de Indexa Capital, cifras también relativamente bajas.

¿Se puede perder dinero invirtiendo a través de un

fondo indexado?
Como en cualquier producto de inversión, invertir a través de fondos indexados
no está exento de riesgos. El principal al que se enfrentan los inversores es que el
índice al que replica el fondo tenga un comportamiento negativo y, por lo tanto,
se cosechen pérdidas.

No obstante, la diversificación con la que cuenta el propio fondo lo hace poco

probable, ya que al tener el dinero depositado en la mayoría de las compañías que
representan a un índice resultaría complicado que todas ellas tuvieran pérdidas al
mismo tiempo, por lo tanto, perder la totalidad de la inversión resultaría poco
probable.

[Link] 9/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

Un problema diferente tendría lugar si la entidad en la que se contrata el fondo

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate
indexado quiebra. No obstante, estos bancos están supervisados por el Banco de
España y regulados por la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV),
además de estar adheridos al FDG (Fondo de Garantía de Depósitos), por lo que,
incluso en un caso tan extremo como este, también es poco probable perder la
inversión.

¿Y qué pasa con el dinero que deposito en un roboadvisor para invertir en fondos
indexados? En estos casos ocurre algo parecido, ya que los gestores automatizados
deben estar regulados por la CNMV y el dinero invertido ha de estar depositado en
otros bancos que, a su vez, también están supervisados por el Banco de España y la
CNMV.

¿Tienes preguntas sobre fondos indexados?

¿Te quedan dudas sobre cómo invertir en fondos indexados? Si tienes alguna
pregunta a la que no hemos respondido en este artículo te animamos a hacerla en
nuestra sección de preguntas. Allí, tanto el equipo de Finect como los
profesionales de nuestra plataforma de asesoramiento financiero resolverán todas
tus cuestiones.

Si sigues teniendo dudas sobre cómo invertir, si hacerlo con fondos indexados o
con fondos de gestión activa, quizás un asesor o experto financiero pueda ayudarte
aquí:

MÁS EN FINECT

La volatilidad en las grandes tecnológicas seguirá en el segundo semestre, según Jupiter AM

Oro, un "gran diversificador" rentable: ETFs y fondos que ganan más del 20% en 2024

[Link] 10/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

Invertir
El ICF Asesoramiento
crea un fondo Noticias
de capital riesgo Rankings
de 40 millones parade fondo empresas tecnológicas
impulsar Identifícate

¿Por qué Santalucía AM deja de invertir en Nike? "Su estrategia ha sido equivocada"

Ver todos los contenidos

INVERTIR EN

Fondos Indexados

4 Comentarios – Mostrar comentarios

Suscríbete a nuestra Newsletter

Introduce tu e-mail

Introduce tu e-mail para registrarte en Finect.

Sobre nosotros Contacta

Mejores inversiones Calculadoras financieras

Mejores fondos de inversión Calcula tu perfil inversor

Mejores planes de pensiones ¿Cuánto puedo ganar invirtiendo a largo

plazo?
Mejores ETFs
Calculadora inflación: ¿cuánto valor
Mejores depósitos a plazo fijo
pierden tus ahorros?
Mejores cuentas remuneradas
Calculadora finanzas personales
Mejores hipotecas

[Link] 11/12
22/7/24, 23:18 Fondos indexados: ¿qué son y cómo invertir? - Finect

¿Cuánto te retiene Hacienda del sueldo?

Invertir Asesoramiento Noticias Rankings de fondo Identifícate
Calculadora de sueldo neto

Copyright © 2024 Finect Política de cookies Términos legales Código ético

[Link] 12/12