FINANZAS CORPORATIVAS II

TAREA
FLUJO DE EFECIVO
PROYECTADO

ALUMNOS : JOSE NARCIZO MIRANDA MALTEZ

SORAYDA OROZCO MATUS

DOCENTE : LIC. MC COY

ESCUELA : ESCUELA DE NEGOCIOS

CARRERA : CONTABILIDAD PUBLICA Y FINANZAS

GRUPO CPF - IIB - SAB

AULA : I - 14

MODALIDAD : SABATINO

Managua, 28 de octubre del 2022

 Flujo de efectivo Somos Felices S.A
Empresa comercializadora de calzado desea proyectar los próximos 3 meses en los cuales se esperan las próximas ven
Noviembre 80,000
Diciembre 100,000
Enero. 60,000
Las políticas de ventas se establecen.
50% de contado
30% de crédito a 30 días
20% de crédito 60 días.
Se espera venta de equipo de equipo rodante por 90,000. En diciembre
Se adquiere prestamos por 80,000 en noviembre pagadero a un mes a tasa de 3%.
Compras.
Las compras serán el 70% de las ventas
Las cuales se pagan 40% de contado
30% a 30 días
30% a 60 días.
Se paga crédito en diciembre.
Los gastos operativos suman proporcionalmente ala venta 10% del mismo mes.
Se compra moto mensajera por 40,000 en diciembre de contado.
Realice su flujo de efectivo con las políticas presentes y realice sus recomendaciones según sus resultados.
15 puntos.
ales se esperan las próximas ventas

s resultados.
 SOMOS FELICES, S.A.
FLUJO DE EFECTIVO PROYECTADO
POR LOS MESES DE NOVIEMBRE 2022, DICIEMBRE 2022 Y ENERO 2023
Cifras expresadas en Córdobas (C$)

Concepto Nov.2022 Dic.2022 Ene.2023 Feb.2023 Mar.2023

Ventas Totales 80,000.00 100,000.00 60,000.00

Ventas de Contado 50% 40,000.00 50,000.00 30,000.00
Recup. Credito 30 días 30% 24,000.00 30,000.00 18,000.00
Recup. Credito 60 días 20% 16,000.00 20,000.00 12,000.00
Venta de Equipo Rodante 90,000.00
Prestamo 80,000.00

Total Ingresos 120,000.00 164,000.00 76,000.00 38,000.00 12,000.00

Egresos
Compras 56,000.00 70,000.00 42,000.00
Pago Compra Contado 40% 22,400.00 28,000.00 16,800.00
Pago Compra 30 dias 30% 16,800.00 21,000.00 12,600.00
Pago Compra 60 dias 30% 16,800.00 21,000.00 12,600.00
Pago de Prestamo 80,000.00
Pago Interes Prestamo 2,400.00
Compra de Moto 40,000.00
Gastos Operativos 8,000.00 10,000.00 6,000.00

Total Egresos 30,400.00 177,200.00 60,600.00 33,600.00 12,600.00

Saldo Inicial en Caja 89,600.00 76,400.00 91,800.00 96,200.00

Super Avit (Deficit) 89,600.00 (13,200.00) 15,400.00 4,400.00 (600.00)
Saldo Final en Caja 89,600.00 76,400.00 91,800.00 96,200.00 95,600.00

ESTADO DE RESULTADO PROYECTADO

POR LOS MESES DE NOVIEMBRE 2022, DICIEMBRE 2022 Y ENERO 2023
Cifras Expresadas en Cordobas (C$)

Concepto Nov.2022 Dic.2022 Ene.2023 Feb.2023 Mar.2023

Ventas 80,000.00 100,000.00 60,000.00 0.00 0.00

Compras 56,000.00 70,000.00 42,000.00 0.00 0.00
Utilidad Bruta 24,000.00 30,000.00 18,000.00 0.00 0.00
Gastos Operativos 8,000.00 10,000.00 6,000.00 0.00 0.00
Gastos Financieros 0.00 2,400.00 0.00 0.00 0.00
Utilidad Operativa 16,000.00 17,600.00 12,000.00 0.00 0.00
IR 4,800.00 5,280.00 3,600.00 0.00 0.00
Utilidad Neta 11,200.00 12,320.00 8,400.00 0.00 0.00
% Utilidad Neta / Ventas 14.00% 12.32% 14.00% 0.00% 0.00%
023

Totales Consideraciones:
Estas se realizan conforme a la indicaciones que el Flujo seria elaborado con las
240,000.00 politicas dadas, por lo cual no se ha tomado en consideracion ningun otro rubro
120,000.00 de Egresos.
72,000.00
48,000.00 Las Politicas de Ventas de Somos Felices, S.A. solo tienen un 10% de diferencia con
90,000.00 las politicas de credito que le otorgan sus proveedores, margen que por el volumen
80,000.00 de ventas conlleva el riesgo de que ante un imprevisto, se vaya a necesitar efectivo.
Por lo cual es recomendable o bien, renegociar los plazos de creditos con los proveedores
410,000.00 o revisar las politicas crediticias de la compañía.

El prestamo proyectado, genera un gastos de interes de C$ 2,400.00 en apenas 30 dias.

168,000.00 La gerencia deberia de considerar vender el equipo rodante en el mes noviembre y asi
67,200.00 no realizar el prestamo para ahorrarse el pago de intereses. En este caso el Saldo Final de
50,400.00 caja seria de C$ 98,000.00 en el mes de marzo.
50,400.00
80,000.00 Los meses de Febrero y Marzo 2023, son unicamente para poder observar cuando se
2,400.00 recupera el 100% de los creditos otorgados durante el período de 3 meses, así como
40,000.00 tambien el pago del 100% de las obligaciones con los proveedores.
24,000.00
Al 31 de Enero 2023, la empresa tiene un credito por recuperar de C$ 50,000.00 y una
314,400.00 deuda por pagar de C$ 46,200.00. El saldo Final en Caja a esta fecha es de C$ 91,800.00
lo que indica que tiene la capacidad de pagar sus deudas pendientes, aunque no
0.00 realice ventas y/o no recupere el saldo de los creditos que otorgó.
95,600.00
95,600.00 Al final del Flujo no se Indica Necesidad de Financiamiento, porque el flujo ya presenta
un financiamiento en el mes inicial (nov.22). Tampoco hay directriz de alguna inversion.

023

Totales % /Vtas

240,000.00 100.00%
168,000.00 70.00%
72,000.00 30.00%
24,000.00 10.00% Como se puede observar el margen de utilidad neto es del 13.30%
2,400.00 1.00% con respecto a las ventas totales, es un margen considerado bajo
45,600.00 19.00% ya que un buen margen de ganancia despues de impuestos deberia
13,680.00 5.70% ser superior al 20% , para un negocio con este promedio de ventas.
31,920.00 13.30%
13.30% 13.30%
ado con las
n otro rubro

diferencia con
por el volumen
cesitar efectivo.
s con los proveedores

0 en apenas 30 dias.
es noviembre y asi
caso el Saldo Final de

servar cuando se
meses, así como

C$ 50,000.00 y una
a es de C$ 91,800.00
s, aunque no

el flujo ya presenta
de alguna inversion.

del 13.30%
estos deberia
io de ventas.