PRESENTACION

NOMBRE:
Adriana Nicole
APELLIDO:
Berroa Castillo
SECCION:
503
MAESTRO:
Josefina Duran De La Rosa
ASIGNATURA:
Administración Financiera
MATRICULA:
20-ECTM-6-024
El valor del Dinero en el Tiempo
Con el rápido cambio que experimenta el mundo actual, factores como la
inflación hacen que el valor de tu dinero disminuya a través del tiempo.

Esto genera que lo que puedes comprar ahora mismo con la cantidad de
dinero que tienes a tu disposición, no será igual a lo que podrías adquirir
en un futuro: tu poder adquisitivo va disminuyendo a la par que lo hace el
valor de tu dinero.

Ante esta situación vale preguntarse ¿cómo podría entonces proteger el

poder adquisitivo de mi dinero? Pues existen varias respuestas a esta
pregunta y una de las más comunes es la inversión. Por eso, en este artículo
encontrarás información de utilidad para iniciar tu camino en el mundo
financiero.

Concepto del valor del dinero en el tiempo

El valor del dinero en el tiempo hace referencia a un concepto económico
que busca explicar el fenómeno por el cual el dinero presente, sea
expresado en cualquier divisa, tendrá un menor poder de compra en el
futuro.

Por ello, es importante comprender el funcionamiento de la inflación.

Consiste en una escalada generalizada y prolongada en los precios, que
implica que cada vez se pueda comprar menos con la misma cantidad de
dinero. 

Este efecto puede notarse en la cotidianidad, como en el poder de compra

que tiene una persona al ir a un supermercado. Lo que adquiere con un
billete de MX$100 es inferior a lo que compraba hace 5 años con la misma
cantidad. En este caso, la inflación que ha vivido el país en los últimos años
(entre 2 % y 5 % anual) se refleja en la capacidad de compra de las
personas. 

Partiendo del ejemplo anterior, se puede decir que tener conocimiento de

cuánto vale tu dinero en el tiempo puede influir en tus decisiones
financieras. 
Supongamos que tienes cierta cantidad de dinero y decides simplemente
guardarla en casa, en lugar de invertirla, la inflación reducirá el valor del
dinero que tienes. Y si en una fecha futura decides invertir, tu dinero tendrá
un menor poder de compra.

Como puedes ver, es sumamente importante educarse tanto como sea

posible sobre el manejo de tu dinero. De esta forma,
podrías tomar mejores decisiones financieras en tu vida cotidiana, pues el
dinero que no se invierte pierde su valor en el tiempo.

Aspectos que afectan el valor del dinero en el tiempo

Además del impacto inflacionario que afecta el valor futuro del dinero,
existen otros elementos que se conjugan debilitando el poder adquisitivo de
las personas. Estos hacen que el valor presente de una moneda no pueda
mantenerse a lo largo del tiempo. Entre esos elementos podemos nombrar
los siguientes:

Tasa de interés

Este elemento influye en el valor del dinero en tanto, según sea necesario,
los Estados pueden subir o bajar dichas tasas para acelerar o desacelerar la
economía de un país. Estas decisiones puede afectar al dinero en el tiempo
por los repentinos cambios en los flujos de efectivo o por el tipo de interés
que se genere en el mercado.  

Riesgo de inversión

En lo relacionado a las decisiones de inversión se debe hacer hincapié en

que esta es una decisión financiera por la cual se busca aprovechar un costo
de oportunidad. Sin embargo, algunas de estas suponen la posibilidad de
que la tasa de rendimiento de una inversión no sea la esperada, afectando el
poder adquisitivo del dinero en el tiempo. La educación financiera es clave
para ayudar a disminuir este riesgo, en GBM Academy puedes encontrar
ideas que te permitirán tomar decisiones más inteligentes con tu dinero. 
Otros aspectos a considerar

Al tomar decisiones financieras es recomendable que se tome en

consideración la tasa de inflación; resulta fundamental al determinar
la rentabilidad y riesgos. Esto podría ayudar, por ejemplo, a calcular cuál
será el valor del dinero, a través del tiempo, en un proyecto de inversión. 

Ahora que conoces estos aspectos que afectan el valor de tu dinero, es

importante que tengas presente dos conceptos. El primero es el valor
actual, también conocido como valor presente, que te permite conocer
cuál es la estimación, en la fecha actual, de una cantidad de dinero que vas
a recibir en el futuro. Esta herramienta de las matemáticas financieras te
puede ayudar a mejorar tu toma de decisiones.

El segundo concepto es: valor presente neto, también conocido como

valor actual neto. Este es un criterio que parte de la inversión inicial,
tomando en cuenta los cobros y pagos de tu proyecto, y te permite conocer
los flujos de efectivo proyectados (ingresos y gastos) de este. Tal concepto
financiero te podría ayudar a formular un criterio de inversión y evaluar
cuánto se puede ganar o perder con una inversión determinada.

Es importante que consideres que el cambio que experimenta el valor del

dinero también afecta tu capacidad de endeudamiento. Al usar dinero
ajeno, ya sea para tus proyectos o para efectos personales, este genera un
interés que debe ser pagado al final del periodo establecido. Por tanto,
conocer cuánto valdrá tu dinero en el futuro será de utilidad para
administrar tus recursos financieros de la mejor manera.

Importancia del valor del dinero al invertir

El entendimiento de los cambios que tiene el dinero en el tiempo es
importante, no solo para poder hacer frente a dichas transformaciones, sino
también para sacar el máximo provecho en los mercados financieros o
proyectos de inversión que quieras realizar. Por lo que en algunas
ocasiones no solo puedes guiarte por el momento actual del dinero, sino
pensar en los cambios que puede sufrir un activo a través del tiempo.

Conocer el valor de tu dinero es de vital importancia, pues la inflación

puede disminuir su valor. En cambio, si lo inviertes, este podría generarte
un ingreso extra, si sabes administrar bien tus recursos y cuentas con
una asesoría financiera. 

Una vez que el dinero es invertido podría crecer y generar rendimientos a

través del interés simple o de intereses compuestos, luego de un
determinado número de periodos. Así, los rendimientos que podría generar
tu dinero al estar invertido, podría ayudar a mitigar el efecto de la inflación
sobre tus ahorros y permite que conserve su poder adquisitivo en el tiempo.

Tener conocimientos sobre cómo sacarle provecho a tu dinero a través del

tiempo, mejorará tus finanzas y tu vida personal. Tener una fuente de
ingresos con la cual cubrir todas tus necesidades básicas y hasta ahorrar,
potenciaría tu calidad de vida. No olvides lo esencial que es formarte y
conocer más sobre el mundo financiero: visita todo el contenido que te
ofrece GBM Academy.

Ahora que conoces más sobre el valor de tu dinero en el tiempo, es

fundamental realizar una estrategia para utilizar tu capital. En
GBM+ Wealth Management encontrarás planes personalizados para que te
guíen a proteger tu dinero y generar rendimientos. Así que no esperes más,
emprende el camino a las inversiones y ¡sé parte de los libres!

El Presupuesto de Inversion
Un presupuesto de inversión es un documento donde se reflejan todas las inversiones
de financiación a largo plazo, además de los gastos e ingresos en los que se incurren
para su adquisición y las compras necesarias para ejercer la actividad de forma correcta
a corto plazo.

Es un sistema que permite a la dirección planear y controlar el alcance estratégico de

la compañía a través de sus inversiones, que tienen una importancia capital en la
generación de ingresos y de flujo de efectivo.

En función de su contribución a la actividad de la compañía, se diferencian entre

inversiones fijas, inversiones diferidas y capital de trabajo.

Inversión fija
Es conocida como formación bruta de capital fijo, y básicamente son los elementos
tangibles necesarios para que la empresa lleve a cabo sus actividades. Son, por ejemplo,
los terrenos, las instalaciones, la maquinaria, los edificios, los equipamientos
informáticos o de transporte, entre muchos otros.
A nivel contable, la inversión fija se materializa en los activos fijos o a largo plazo, que
tienen una determinada vida útil durante la cual se va amortizando, computando como
gasto de cada ejercicio.

Inversión diferida
La inversión diferida son los bienes y servicios intangibles que son indispensables
para el desarrollo del negocio, pero que, a diferencia de la inversión fija, no influyen
directamente en la producción. 

Entre ellos se encuentran los gastos de constitución, organización e instalación de la

sociedad, el pago de permisos, licencias o derechos requeridos por las autoridades, los
seguros o la financiación directamente relacionada con el negocio.

Capital de trabajo
Constituye el conjunto de recursos productivos necesarios para llevar a cabo la
actividad empresarial. Son activos corrientes (a corto plazo), que son imprescindibles
para la operatividad normal de la empresa durante un ciclo productivo. 

Por ejemplo, son los inventarios de materias primas, los productos en proceso y los
terminados, las cuentas a pagar y cuentas a cobrar y la tesorería de la empresa.

¿Por qué es importante un presupuesto de inversión?

El presupuesto de inversión debe contener todos los elementos necesarios para reflejar
el plan de inversión tanto a corto como a largo plazo. De esta manera, permite
garantizar la actividad de la compañía en las mismas condiciones en todo momento,
aumentar su productividad y la toma de decisiones estratégicas por parte de sus
responsables.

Además, al utilizarlo de manera eficiente, contribuye a cumplir con los objetivos

empresariales, permite identificar señales de advertencia y ayuda a transformar y
modernizar la empresa en una más productiva y rentable que permita contar con
ventajas competitivas en el mercado.
Cómo se hace un presupuesto de inversión
El presupuesto de inversión se puede estructurar en hasta siete puntos:

1. Antes de pensar en cualquier presupuesto, es necesario establecer las metas

financieras de la empresa, tanto a corto como a largo plazo, para saber cuáles
son los objetivos estratégicos, como por ejemplo aumentar la rentabilidad en un
5% al final de este año. 
2. Pronosticar ventas o ingresos de la compañía tomando como base la
información actual e histórica para prever la demanda. El objetivo es tomar las
decisiones necesarias sobre la compra de materias primas, el grado de utilización
 de la maquinaria, el espacio necesario para la producción y almacenamiento o
las contrataciones de personal, entre otras muchas cosas. 
3. Después, se planificarán los elementos de inmovilizado necesarios para la toma
de decisiones estratégicas, es decir, la inversión fija, que se incluirán en el
presupuesto, junto con su vida útil y las amortizaciones del ejercicio, que
computarán como gastos.
4. Presupuestar los gastos, es decir, la inversión diferida. En esta rúbrica se
diferenciará entre costes fijos, aquellos en los que se incurre con independencia
de la producción y actividad de la compañía (luz, agua, nómina de los
empleados…) y los costes variables, que sí dependen de la actividad (compra de
mercaderías, por ejemplo).
5. Determinar el capital de trabajo, es decir, todos los recursos necesarios para
realizar las ventas en función de la capacidad productiva.
6. Control y seguimiento del presupuesto de forma continua, buscando siempre que
la capacidad y productividad de la empresa se mantenga constante, sin merma de
la calidad de los productos o servicios ofrecidos.
7. Estructurar el presupuesto para todas las áreas de la organización, ya que
es esencial que cada uno de los departamentos operativos de la empresa cuente
con sus cuentas individuales para que el control y seguimiento sea más efectivo.
8. Tomar acciones si se detectan desviaciones importantes con respecto al
presupuesto, identificando aquellas áreas de la empresa que no están siendo
eficientes en el manejo de los recursos asignados

El Riesgo de Inversión
En el mundo de las inversiones hay un factor que siempre está presente y
debes tomar en cuenta antes de decidir en qué invertir tu dinero: el riesgo
financiero. Ninguna inversión es totalmente segura, por lo que cualquier
activo tiene sus riesgos asociados. A continuación te explicamos qué
tipos de riesgos de inversión existen para que los tomes en cuenta a la
hora de invertir.

¿Qué es el riesgo de inversión?

En primer lugar debes tener claro a qué se refiere el riesgo de inversión.

Se trata de la volatilidad o cambio del valor de la inversión, la cual
puede ser a la baja o a la alza. Cuanto más riesgosa es una inversión, hay
mayor posibilidad de que el valor de esta aumente o disminuya.

Por lo tanto, desde el punto de vista de un inversor, el riesgo financiero

es la falta de seguridad acerca de los rendimientos futuros de su
inversión. De esta forma, existe la probabilidad de que ocurra algún
evento con consecuencias financieras negativas, en donde los beneficios
obtenidos sean menores a los esperados o que no exista un retorno en
absoluto.

¿Cuáles son los niveles de riesgo de una inversión?

Hay diversas formas de clasificar los riesgos de una inversión, una de las
más comunes se caracteriza por la exposición o el nivel de riesgo que
representa una inversión financiera; es decir, si se trata de una operación
con riesgo bajo, medio o alto.

1. Riesgo bajo
Es aquel que tiene pocas probabilidades de representar pérdidas o falta
de pago. Algunas de las inversiones de este tipo pueden ser con el
gobierno o con bancos, ya que son instituciones con bajas probabilidades
de quebrar en comparación con otros emisores como una persona o
empresa. Debes tomar en cuenta que este tipo de inversiones tienen un
riesgo bajo, pero también una generación baja de ganancias.

2. Riesgo medio
Este nivel brinda rendimientos considerables, pero también implica un
mayor compromiso por parte de la operación de inversión debido a que
se está dispuesto a exponer más el capital invertido. Algunos activos de
este tipo son los bonos de deuda o de bienes raíces.

3. Riesgo alto
Este nivel de exposición brinda mayores rendimientos a cambio de
asumir mayor volatilidad. Por lo tanto, el riesgo de no pago o quiebra
está más latente pero los rendimientos suelen fluctuar más. Al elegir este
tipo de inversiones, es recomendable tener mayor conocimiento y
temperamento, además de ser muy activo al invertir y tener un estrategia
de contención de pérdidas. En este nivel se encuentran las acciones
bursátiles, divisas o derivados.

¿Qué tipos de riesgo de inversión existen?

Hay una serie de riesgos de inversión a los que te puedes enfrentar al

rentabilizar tu dinero; dichos riesgos pueden afectar el desarrollo de tu
proyecto de inversión; sin embargo, existen formas de reducirlos y
obtener buenos resultados. Te presentamos algunos de los principales
riesgos a los que te puedes afrontar:

1. Riesgo sistémico o de mercado: Es un tipo de riesgo que afecta

directamente al mercado en su conjunto, sin importar cuáles sean las
empresas en las que se invierta o del sector al que pertenezcan. Por
ejemplo, las guerras o las crisis económicas.

2. Riesgo no sistémico: Es un riesgo que solo afecta a determinada

empresa, ya que va a estar condicionado por una serie de factores
propios en cada compañía.

3. Riesgo de liquidez: La liquidez es la facilidad con la que un activo

se convierte en dinero. Al invertir se asume un riesgo de liquidez, ya
que es probable que ningún comprador esté dispuesto a adquirir
dichos activos cuando se pongan en venta; por lo cual, el vendedor
tendrá que vender más barato, lo que reducirá su beneficio o le
traerá pérdidas.

4. Riesgo de crédito: También es conocido como riesgo de default o

riesgo de contrapartida. Es cuando la entidad a la que se le ha
otorgado el crédito, no es capaz de devolverlo.

5.
6. Riesgo legislativo: Es un riesgo que va a depender directamente de
los gobiernos, ya que son las entidades que tienen la autoridad de
modificar o crear leyes que puedan afectar a las empresas. Una
forma de evitarlo es invertir en empresas con operaciones en países
estables y con legislaciones que ya estén en vigor.

7. Riesgo de tipos de interés: Es un riesgo sistémico que está

asociado a que los tipos de interés sufran variaciones. Impacta en
todo tipo de activos, pero se hace especialmente notorio en las
inversiones de renta fija, como los bonos o las acciones preferentes.
 8. Riesgo de inflación: En el caso de que la tasa de inflación de una
economía crezca, se corre el riesgo de que supere la rentabilidad de
tu inversión, ya que se está perdiendo capacidad adquisitiva y el
retorno de la inversión resultaría negativo y por lo tanto, el poder de
compra decrecería.

Estos son algunos de los riesgos más importantes a los que te puedes
enfrentar como inversor, pero no son los únicos, ya que existe otra serie
de riesgos operativos, por caídas de precios de los activos, derivados de
una catástrofe natural, entre otros, que pueden influir en los resultados.

¿Cómo minimizar el riesgo en una inversión?

Invertir en cualquier activo de inversión pone tu capital en riesgo, sin

embargo hay algunas medidas de seguridad que puedes aplicar para
disminuir este riesgo al máximo. Te compartimos algunas de las
principales:

 Conocer los activos de inversión: Tener mayor cantidad de

información sobre los activos en que se quiere invertir, así como
conocer y evaluar la rentabilidad que te ofrecen es la primera forma
de minimizar el riesgo.

 Anticipar el futuro: Estar informado sobre los cambios que se están

produciendo en el país, el mercado, la tecnología, etcétera, te
permitirá construir una estrategia más integral que te ayudará a
decidir sobre el manejo de tus productos.

 Diversificar el riesgo: Esta es una regla de oro en las inversiones.

Lo recomendable es diversificar a través de un portafolio de
 inversiones que equilibre las operaciones de alta peligrosidad con las
más seguras.

 Evaluar resultados: Realizar una evaluación y seguimiento de tus

resultados, te permitirá construir una estrategia a futuro cada vez más
efectiva.

 Utilizar herramientas para la gestión del riesgo financiero: Hay

algunos activos que te permiten contar con una protección por medio
de la contratación de seguros.

A pesar de las medidas que puedes aplicar para reducir el riesgo en una
inversión, debes tener claro que no existe ningún instrumento financiero
sin riesgo, lo que significa que todas las inversiones incluyen un riesgo
aunque sea mínimo.