UNA APLICACIÓN DEL ALGEBRA MATRICIAL AL MODELO KEYNESIANO SIMPLE

AUTORES: FAJFAR, PABLO F. – GARCÍA VENTURINI, ALEJANDRO

FACULTAD DE CIENCIAS ECONÓMICAS – UBA
pffajfar@[Link] -aegv@[Link]
Especialidad: Matemática Aplicada
Palabras Claves: Algebra matricial. Modelo Keynesiano

RESUMEN

El modelo Keynesiano simple suele ser uno de los pilares fundamentales en la enseñanza de
Macroeconomía ya tiene por objeto la determinación del producto de equilibrio, es decir, el nivel de producto
que satisface íntegramente a la demanda agregada. El tratamiento que se le da a éste en los cursos de
Economía está basado en la resolución de un conjunto de ecuaciones reduciéndola a una sola. Es decir, se
parte de la identidad contable ingreso- demanda agregada y de un conjunto de ecuaciones de
comportamiento (consumo, impuestos, inversión y gasto) y se determina el ingreso de equilibrio a partir de
la identidad contable. La condición para la existencia de solución es que la pendiente de la demanda
agregada sea distinta de uno.

En este trabajo planteamos un desarrollo alternativo a este problema mediante el uso del algebra matricial.
Para ello, partimos de un sistema de dos ecuaciones lineales con dos incógnitas que son el ingreso y el
consumo. Este sistema se puede resolver por el método de inversión de matrices. Para que el sistema tenga
solución debe existir la matriz inversa, es decir, el determinante de la matriz debe ser distinto de cero. Para
que esta condición se verifique la pendiente de la demanda agregada debe ser distinta de uno, verificándose
así lo obtenido por el método de la reducción a una sola ecuación.

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I. Introducción

El modelo Keynesiano simple es la piedra angular en el análisis de la economía real. Su fundamento radica en el
supuesto de que el nivel de actividad de la economía se explica por la demanda agregada antes que por la
oferta, es decir es la demanda quien determina la oferta. Tradicionalmente el tratamiento del modelo keynesiano
se plantea en los cursos de economía como un modelo uniecuacional. Es decir, se parte de una identidad
contable, como es la igualdad entre el producto o ingreso y la demanda agregada. Se definen después las
ecuaciones de comportamiento incorporadas en la demanda agregada (consumo, inversión y gasto) y se
determina por simple sustitución de las últimas en la demanda agregada el ingreso de equilibrio. La condición
para la existencia de solución se basa en que la pendiente de la demanda agregada sea distinta de uno.

Una forma alternativa de resolver el modelo keynesiano simple es planteando las ecuaciones en forma matricial
y aplicando el álgebra matricial para su resolución. Esta alternativa admite dos representaciones. La primera de
ellas es determinando el ingreso y consumo (la ecuación de impuestos está considerada dentro de la ecuación
de consumo). La segunda es determinando el ingreso, consumo y los impuestos en manera simultánea.

La condición para la existencia de solución para ambas representaciones es que la matriz de coeficientes
admita matriz inversa. Para que esta condición se verifique la pendiente de la demanda agregada debe ser
distinta de uno, verificándose así lo obtenido por el método de la reducción a una sola ecuación.

II. El modelo Keynesiano simple analizado en forma uniecuacional

Sea Y ≡ DA siendo DA = C + I + G , la identidad contable fundamental que determina la condición de

equilibrio macroeconómico en una economía cerrada con tres sectores. Esta última, establece que el producto o
ingreso agregado ( Y ) (oferta final de bienes y servicios) debe satisfacer totalmente a la demanda agregada
( DA ) (suma de la demanda de consumo familiar (C), inversión de las empresas (I ), y gasto público (G)). Las
ecuaciones de comportamiento respecto estas últimas son:

1. C = C0 + c1Yd ; 0 < c1 < 1 ;

2. Yd = Y − T ;

3. T = T0 + tY ; 0 < t < 1 ∧ t < c1

4. I = I 0

5. G = G0

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La ecuación 1 establece que el consumo de las familias (C) es en parte autónomo (C0) y en parte varía en
proporción directa respecto a su ingreso disponible Yd. La ecuación 2 establece que el ingreso disponible de las
familias resulta de restarle al ingreso agregado, los impuestos cobrados por el gobierno (T). La ecuación 3
determina que los impuestos cobrados por el gobierno son en parte fijos (T0) y en parte proporcionales al
ingreso agregado (se asume que ésta proporción es inferior a la consumida). Finalmente, las ecuaciones 4 y 5
determinan que la inversión y el gasto público son exógenos.

Reemplazando las ecuaciones 2 y 3 en 1; y reemplazando está última en la demanda agregada (junto a la 4 y 5),
se obtiene la siguiente expresión:

6. DA = C + I + G = ( C0 + G0 + I 0 − c1T0 ) + c1 (1 − t ) Y .

La ecuación 6 establece que la demanda agregada es una función lineal que varía en proporción directa al
ingreso.

Dado que el objetivo fundamental del modelo Keynesiano simple es la determinación del ingreso o producto de
equilibrio, es necesario pues, igualar la demanda agregada al ingreso. Es decir;

7. Y = DA = ( C0 + G0 + I 0 − c1T0 ) + c1 (1 − t ) Y

La expresión 7 no es más que una ecuación lineal con una incógnita, cuya solución es el ingreso de equilibrio

( )
( Y ), es decir, Y = DA Y . Así pues, despejando Y en 7, obtenemos que:

8. Y =
( C0 + G0 + I 0 − c1T0 )
1 − c1 (1 − t )

Como se nota, la condición para que la solución tenga sentido es que el denominador de la expresión 8 sea
distinto de cero. Para ello, tenemos que asegurar que c1 (1 − t ) ≠ 1 . Nótese que, la condición anterior implica

que la pendiente de la demanda agregada sea distinta de 1, es decir,

9. DA′y = c1 (1 − t ) ≠ 1

La condición establecida por la ecuación 9 se satisface automáticamente, toda vez que, 0 < c1 (1 − t ) < 1 .1

Gráficamente, el ingreso de equilibrio de la economía puede obtenerse en el punto de corte entre la demanda
agregada y una recta de 450 en el diagrama Cartesiano. Es decir;

1 Por ser el producto entre dos factores menores a 1.

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Habiendo resuelto el problema de la determinación del ingreso de equilibrio, es posible determinar los niveles de
consumo e impuestos de equilibrio. Para ello, solo basta con reemplazar el valor de Y en las ecuaciones de
comportamiento de C & T respectivamente. Formalmente,

10. C =
( C0 − cT0 ) + c1 (1 − t ) . ( G0 + I 0 ) , T = T + t ( C0 + G0 + I 0 − c1T0 )
1 − c1 (1 − t ) 1 − c1 (1 − t )
0

Como se nota, la condición para que los valores de C y T tengan sentido vuelven a ser las mismas que las
determinadas anteriormente, es decir; c1 (1 − t ) ≠ 1 .

A modo de resumen de esta primera sección; la condición de existencia de solución en el modelo Keynesiano
simple (determinación del producto o ingreso de equilibrio macroeconómico) es que la pendiente de la demanda
agregada sea distinta de uno. Esto es c1 (1 − t ) ≠ 1 . Esta condición se cumple por naturaleza, toda vez que,

0 < c1 < 1 y 0 < t < 1 , siendo así que 0 < c1 (1 − t ) < 1 . Luego de ello podemos resolver los niveles de
consumo e impuestos del equilibrio por la simple sustitución del primero en las ecuaciones de comportamiento
de C y T .

III. El modelo Keynesiano simple analizado en forma matricial

Como se mencionó en la introducción, el modelo Keynesiano simple puede ser analizado mediante el uso del
álgebra matricial. Para ello, solo basta con incorporar a la identidad contable fundamental las ecuaciones de
comportamiento de la función consumo y/o la de impuestos, y resolver todo el problema en forma conjunta. Esto
es, resolver el problema a partir de un sistema de ecuaciones lineales.

La problemática a resolver admite dos representaciones posibles. A saber;

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Problemática 1:

Determinar simultáneamente los valores de Y y C 2. En ésta, se parte de un sistema lineal F : R 2 → R 2

definido como:

⎧⎪Y = C + I 0 + G0
11. ⎨
⎪⎩C = C0 − c1T0 + c1 (1 − t ) Y

La expresión matricial del mismo obedece al siguiente esquema:

⎛ 1 −1 ⎞ ⎛ Y ⎞ ⎛ I 0 + G0 ⎞
12. ⎜ ⎟⎜ ⎟ = ⎜ ⎟
⎝ − c1 (1 − t ) 1 ⎠ ⎝ C ⎠ ⎝ C0 − c1T0 ⎠

Para determinar los valores de Y & C de equilibrio, es necesario que el sistema sea compatible determinado, es
decir, la matriz asociada al sistema debe admitir matriz inversa. La condición para que ello suceda es que:

1 −1
13. = 1 − c1 (1 − t ) ≠ 0
− c1 (1 − t ) 1

Como se nota, la condición para que el sistema de ecuaciones planteado admita solución vuelve a ser la misma
que la determinada en la parte II (cuando al modelo se lo presenta en forma uniecuacional), y es que la
pendiente de la demanda agregada sea distinta de uno, esto es, DA′y = c1 (1 − t ) ≠ 1

Resolviendo la ecuación 12, obtenemos que:

⎛ ( C0 + G0 + I 0 − c1T0 ) ⎞
⎜ ⎟
1 − c1 (1 − t )
−1
⎛Y ⎞ ⎛ 1 −1 ⎞ ⎛ I 0 + G0 ⎞ ⎜ ⎟
14. ⎜ ⎟ = ⎜ ⎟ =
⎝ C ⎠ ⎝ − c1 (1 − t ) 1 ⎠ ⎝⎜ C0 − c1T0 ⎠⎟ ⎜ ( C0 − cT0 ) + c1 (1 − t ) . ( G0 + I 0 ) ⎟
⎜ ⎟
⎜ 1 − c (1 − t ) ⎟
⎝ 1 ⎠

Para obtener el valor T se debe sustituir Y en la ecuación 3.

Problemática 2:

Determinar simultáneamente los valores de Y , C & T 3 . En ésta se parte de un sistema lineal F : R 3 → R 3

definido como:

2 En este caso consideramos que la ecuación de los impuestos (3) ya está incluida en (2).
3 En este caso la ecuación de los impuestos no está incluida en la ecuación del consumo.

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 ⎧Y = C + I 0 + G0
⎪
15. ⎨C = C0 − c1T0 + c1 (Y − T )
⎪T = T + t ⋅ Y
⎩ 0

La expresión matricial del mismo obedece al siguiente esquema:

⎛ 1 −1 0 ⎞⎛ Y ⎞ ⎛ I 0 + G0 ⎞
⎜ ⎟⎜ ⎟ ⎜ ⎟
16. ⎜ −c1 1 c1 ⎟⎜ C ⎟ = ⎜ C0 − c1T0 ⎟
⎜ ⎟⎜ T ⎟ ⎜ T ⎟
⎝ −t 0 1 ⎠⎝ ⎠ ⎝ 0 ⎠

Para determinar los valores de Y, C & T de equilibrio, es necesario que el sistema sea compatible determinado,
es decir, la matriz asociada al sistema debe admitir matriz inversa. La condición para que ello suceda es que:

1 −1 0
1 c1 −c1 c1
17. −c1 1 c1 = + = 1 − c1 + c1t = 1 − c1 (1 − t ) ≠ 0 .
0 1 −t 1
−t 0 1

Llegamos así a la misma conclusión c1 (1 − t ) ≠ 1 . Es decir que la pendiente se la demanda agregada sea

distinta de 1.

Resolviendo la ecuación 16, obtenemos que:

⎛ ( C0 + G0 + I 0 − c1T0 ) ⎞
⎜ ⎟
−1 ⎜ 1 − c1 (1 − t ) ⎟
⎛Y ⎞ ⎛ 1 −1 0 ⎞ ⎛ I 0 + G0 ⎞ ⎜
⎜ ⎟ ⎜ ⎟ ⎜ ⎟ ( C − cT0 ) + c1 (1 − t ) . ( G0 + I 0 ) ⎟⎟
18. ⎜ C ⎟ = ⎜ −c1 1 c1 ⎟ . ⎜ C0 − c1T0 ⎟ = ⎜ 0
⎜ T ⎟ ⎜ −t ⎜ 1 − c1 (1 − t ) ⎟
⎝ ⎠ ⎝ 0 1 ⎠⎟ ⎜⎝ T0 ⎟⎠ ⎜ ⎟
⎜ T + t ( C0 + G0 + I 0 − c1T0 ) ⎟
⎜ 0
1 − c1 (1 − t ) ⎟
⎝ ⎠

En esta tercera sección planteamos el modelo keynesiano simple en forma matricial resolviendo primero el
consumo y el ingreso y luego el consumo, el ingreso y los impuestos. La condición para existencia de solución
en ambos casos es que el determinante de la matriz de los coeficientes no se anule.

Como se nota, esta última condición coincide con la determinada en la segunda sección, es decir la pendiente de
la demanda agregada sea distinta de uno.

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IV. Conclusiones

Hemos visto que a través de un modelo matricial llegamos a las mismas conclusiones que las que se obtuvieron
planteando un modelo uniecuacional.

Estamos ante un buen ejemplo de cómo el álgebra matricial se puede aplicar a la resolución de un modelo
macroeconómico, como es el modelo keynesiano simple.

La ventaja de este último método de resolución se centra en que se pueden determinar simultáneamente todas
las variables del modelo.

V. Referencias Bibliográficas

Chiang; A. C. (1987), Métodos Fundamentales de Economía Matemática. Tercera Edición. Capítulos IV y V.

McGraw-Hill. México.

Fisher,S., Dornbusch R. (1986), Macroeconomía. Tercera Edición. Capítulos II y III. McGraw-Hill. México.

García Venturini. A., Kicillof, A. (2001), Algebra para estudiantes de Ciencias Económicas. Ediciones
Cooperativas, Bs. As.