Actividad de aprendizaje 13
Evidencia 2: Ejercicio práctico “Análisis a las problemáticas financieras”
Margarita Rosa Varela Pedroza
Servicio Nacional De Aprendizaje SENA
Tecnología en Negociación Internacional
2019
Introducción
El entorno financiero de las empresas es un factor determinante para lograr el éxito de una
organización, sobre todo en la micro y pequeña empresa donde su limitación financiera les
obliga a destinar los escasos recursos que poseen de manera más eficiente para lograr sobrevivir,
mantenerse y, en última instancia, generar utilidades.
1. Una de las principales características de las pequeñas empresas es que no se genera
información para tomar decisiones financieras, la información que se genera es contable
con la finalidad de cubrir obligaciones fiscales, lo que implica de manera indirecta que
los datos contables no reflejan la situación real de la organización. En este sentido, el
directivo no tiene la información mínima necesaria para tomar decisiones, no solo porque
los datos contables no reflejan la realidad sino porque el enfoque meramente contable de
la información no permite conocer completamente la situación económica de la empresa,
para ello es necesario que se genere información pertinente para la toma de decisiones
financieras.
Problema a tratar:
La empresa no tiene control de su información económica, no se puede saber si lo que se genera
es pérdida o ganancia, no hay un adecuado control en el dinero del que entra y sale.
Tipo de problemática:
Ausencia de control financiero.
Solución:
Contratar una persona para que se encargue de las finanzas de la empresa y verifique el control
de las entradas y salidas del dinero realizar un estado de ganancias o pérdidas.
Ejemplo:
Caso de una panadería, como era familiar no se controlaban los gastos se compraban los
insumos, pero los dueños cogían de la caja para pagar todo hasta sus cosas personales en este
numero de ideas no se tenia control de nada no se sabía si habían perdidas o ganancias
2. El análisis y la planeación financiera, son actividades básicas de la función financiera
que son inexistentes en las pequeñas organizaciones, reflejándose en problemas que
pueden llegar a representar el fracaso de una empresa. Debido a que los empresarios
están concentrados principalmente en obtener recursos mediatos para poder realizar
gastos operativos, es difícil que tenga la intencionalidad de desarrollar planes financieros
cuando no se tiene conocimiento sobre cómo realizarlos, cuando los problemas cotidianos
abruman la capacidad de decisión de los empresarios y cuando se tienen problemas
básicos para generar ingresos. Sin embargo, ello no debe implicar que no se deban tomar
decisiones financieras en el corto plazo basándose en la planeación financiera como una
herramienta útil.
Problema a tratar:
No hay recursos suficientes para hacer frente a las posibles eventualidades, además no sé le da
un adecuado manejo a los pocos recursos que existen, no hay un orden de prioridades.
Tipo de problemática:
Recursos financieros limitados.
Solución:
Tener una persona encargada del manejo de los recursos, identificar las obligaciones más
urgentes, hacer una lista detallada de ingresos y gastos para tener claridad del movimiento
financiero.
Ejemplo:
Peluquería Glass ubicada en la ciudad de barranquilla, tenía mucha afluencia en servicios sin
embargo, a la hora de pagar a sus proveedores y trabajadores nunca les alcanzaba el dinero,
porque el manejo del dinero no era contralado nunca se sabía exactamente con cuanto contaban.
3. La toma de decisiones sobre inversiones y sobre financiamiento son actividades que se
llevan a cabo en función de las necesidades mediatas de la empresa y de las
oportunidades que se presentan. Difícilmente se analiza la composición y el tipo de
activos que tiene la empresa, no se establece la combinación ideal de financiamiento a
corto y largo plazo y no se analizan las opciones de financiamiento disponibles, sus
costos y sus implicaciones a largo plazo. Esta situación representa un gran limitante para
la pequeña empresa encontrándose en una posición vulnerable donde las decisiones no se
toman de manera analítica sino circunstancial.
Problema a tratar:
Hay ausencia de capital lo que deja en riesgo la empresa en caso de existir algún daño en las
maquinarias o en la infraestructura, no hay solvencia económica para cubrir un gasto extra.
Tipo de problemática:
Falta de capital para invertir.
Solución:
Al no poseer un capital suficiente, no habría dinero para imprevistos lo que hace muy difícil que
la empresa se sostenga, una solución puede ser buscar una opción de crédito en la que haya una
facilidad de pago y que tenga el menor interés posible o buscar un socio capitalista que quiera
invertir en la empresa.
Ejemplo:
Una profesora decidió invertir en un gimnasio pero no tuvo en cuenta que no solo eran las
máquinas y el local si no los servicios los trabajadores, a pesar de que siempre tenía clientes no
eran suficiente para mantener los gastos así que hizo un préstamo al banco para cubrir sus gastos
extras que se pudieran presentar.
4. El 65% de las Pymes no alcanzan un período de vida mayor a los dos años, mientras que el
25% sobrevive en este período pero con una probabilidad de desarrollo muy baja. Aunque la
problemática de la Pyme no se centra únicamente en la restricción de financiamiento, sí
representa un problema central que afecta sus decisiones, oportunidades y por ende, su
desarrollo.
Problema a tratar:
Sostenimiento y crecimiento de la empresa
Tipo de problemática:
Dificultades para adquirir préstamos.
Solución:
Analizar cómo hacer para subir los ingresos de la empresa, mirar los costos que tiene y sus
gastos, tratar de subir las finanzas para poder acceder a un crédito Bancario.
Ejemplo: En un programa vi el comienzo de PANACA Uno de los problemas que fue
necesario resolver era obtener el apoyo financiero para iniciar el proyecto; se necesitaban cerca
de 8 millones de dólares. Vélez (2004) relata cómo Ballen visitó al Gerente del Banco Ganadero
quien en forma desconfiada y categórica le cerró sus puertas diciéndole: Usted es un loco; voy a
avisar a su familia que no sólo no tienen el respaldo del banco sino que los estoy reclasificando
como clientes de alto riesgo. No cuente con un sobregiro mío, ni con un préstamo más si se mete
en ese proyecto”. Esta respuesta del gerente sorprendió a Ballen, pues siempre había mantenido
un excelente récord crediticio y un buen manejo de sus cuentas bancarias. Otro intento fallido
por conseguir apoyo con el sector financiero fue con el Banco Cafetero cuyos funcionarios no
estuvieron de acuerdo en respaldar la solicitud debido a las dificultades financieras que venían
teniendo otros proyectos. “La falta de banca de inversión y de riesgo en Colombia y en
Latinoamérica en general es uno de los principales obstáculos para la creación de empresa”,
afirma Ballen (2009). Finalmente el apoyo financiero se obtuvo. Y se logró realizar el proyecto
que hoy es uno de los negocios más lucrativos del eje cafetero.
5. El 66% de las organizaciones expresaron tener algún tipo de dificultades financieras. El
bajo nivel de ventas representa la principal problemática que tienen las empresas, seguida
por la falta de recursos financieros y el incremento en costo de la materia prima. Un 25%
de las empresas no presenta ningún tipo de obstáculo en las finanzas empresariales,
implicando una situación financiera adecuada. Así mismo, alrededor del 9% de las
organizaciones desconocen cuáles son sus principales problemáticas, principalmente
porque no manejan las finanzas de la empresa y las dificultades no son tan evidentes.
Problema a tratar:
Desconocimiento de las problemáticas de la empresa, no hay correcto manejo de los recursos.
Tipo de problemática:
Falta de personal especializado
Solución:
Tener en cuenta que para el adecuado funcionamiento de una empresa es necesario estar al día en
documentación y pagos, conocer los factores de riesgo, dar un buen manejo al capital y conocer a
fondo a cuánto equivalen gastos e ingresos, se debe tener personal capacitado para manejar las
finanzas con conocimiento en administración de empresas y si es el caso buscar ayuda de un
contador para que todo esté en regla.
Ejemplo
La empresa Alpina, Alcanzar altos volúmenes de ventas es el sueño de toda empresa que quiere
lograr posiciones de liderazgo. Pero, si estos altos ingresos no vienen acompañados de adecuados
niveles de rentabilidad, la sostenibilidad del negocio se ve amenazada.
Ese fue el escenario que encontró a finales de 2013 Ernesto Fajardo Pinto, cuando fue llamado a
tomar las riendas de Alpina y convertirse en su presidente, en un momento crucial: la empresa se
había enfocado en un ambicioso programa de expansiones pero había perdido rentabilidad.
Ese año Alpina cerró con ventas consolidadas por $1,6 billones y utilidades de $36.097 millones,
pero la rentabilidad sobre el patrimonio fue de 0,08%. Por eso, tras posesionarse en noviembre,
Fajardo empezó a estudiar a fondo qué estaba pasando.
Este análisis dio paso a una reestructuración que incluyó cambios en logística, producción y
servicio al cliente, así como también recortes en gastos y costos –vía reducción de puestos de
trabajo y depuración del portafolio de productos–, para obtener mejoras en productividad.
Los resultados de esta gestión son contundentes: en el primer trimestre de 2015 el Ebitda
aumentó 65%, el margen Ebitda creció 15,9% y la utilidad neta alcanzó $23.855 millones, con
un margen neto de 6,2%. Un año y medio después, la nueva receta de negocios adoptada por
Fajardo le ha dado la vuelta a la rentabilidad y le ha permitido a Alpina alcanzar resultados
históricos en el mismo año de su aniversario número 70.
6. Debido a que un alto porcentaje de microempresarios tienen como prioridad empresarial
generar ingresos para mantener a la familia, es muy común mezclar las finanzas de la
empresa con el patrimonio familiar. Esto implica que los empresarios tienden a limitar el
crecimiento e inversión del negocio debido a una descapitalización generada por el retiro
de utilidades de manera periódica equivalente a las necesidades de la familia del
empresario.
Problema a tratar:
No se tiene un manejo adecuado de ingresos y egresos, no se separa los gastos, el dinero del
hogar del capital de la empresa, su busca más un sustento que una inversión y un crecimiento
económico futuro.
Tipo de problemática:
Falta de capital de trabajo. Manejo de los recursos
Solución:
Lo primero que debe hacer es separa los gastos familiares de la empresa, ya que esto limita el
crecimiento del negocio, llevar un estado de ingresos y gastos y colocarse un sueldo así al dueño
así no se toman los ingresos del negocio para sus gastos personales.
Ejemplo: Las tiendas de barrio algunas nunca crecen a pesar de tener muchos años porque
manejan el negocio sin tener en cuenta los gastos y costos solamente sacan e invierten en lo que
necesitan nunca guardan ni se esmeran por eso la mayoría tienen crisis por el mal manejo que le
dan a sus recursos.
7. Alrededor del 3% de las empresas encuestadas muestran un alto nivel de endeudamiento
debido a la incapacidad de generar recursos para hacer frente a sus necesidades de corto
plazo. La empresa celayense presenta un problema de endeudamiento como consecuencia
de la generación de recursos insuficientes para responder a sus obligaciones financieras
de corto plazo, haciendo referencia principalmente a capital de trabajo. Esto implica que
las empresas rara vez adquieren deudas o financiamiento con el objetivo de desarrollar
nuevos proyectos que representen un crecimiento para la organización, lo cual refiere a la
situación de sobrevivencia en que estas se desenvuelven.
Problema a tratar:
Capacidad de endeudamiento e insuficientes recursos
Tipo de problemática:
Bajo nivel de ventas
Solución:
Las ventas son lo que mantiene la empresa puesto que de éstas depende el sustento, tener una
estrategia de ventas es muy importante al igual que tener un claro conocimiento de los productos
más vendidos y de mayor comercio, se debe buscar varios medios de distribución y una
excelente publicidad, para así evitar los créditos, las deudas a largo plazo que generan tanto
interés, buscar un buen proveedor, que sea fijo.
Ejemplo: La historia de Hugo Boss es un cuento de perseverancia y de saber aprovechar el
momento. Hugo Ferdinand Boss abrió una tienda para sus confecciones en una pequeña ciudad
alemana en 1924, pero en 1931 estaba en bancarrota. Tras un acuerdo con sus acreedores
consigue volver al negocio, principalmente fabricando uniformes para los Nazis. Sin embargo,
no fue hasta finales de los años 70 que Hugo Boss se impuso como una marca de prestigio
presente en más de 110 países.
8. De acuerdo con Gitman (1996), la principal problemática a la que se enfrentan las
empresas con cartera vencida es la falta de liquidez, entendida como la incapacidad de
cumplir con sus obligaciones de corto plazo a medida que se vencen. La relación entre
cartera vencida y falta de liquidez se hace evidente cuando el ciclo de operación de la
empresa no se lleva a cabo en los términos calculados o esperados debido a la falta de
entrada de efectivo por concepto de cobranza de cuentas pendientes. En este sentido, la
situación financiera de corto plazo se ve afectada debido a la falta de liquidez y a la
premura de adquirir préstamos de corto plazo que le permitan mantenerse en operación.
Evidentemente las empresas más pequeñas deben enfrentar el problema de liquidez de
otras formas distintas a la adquisición de préstamos, dada su incapacidad de obtener
financiamiento por parte de las instituciones financieras.
Problema a tratar:
Deudas, liquidez,
Tipo de problemática:
Alto nivel de endeudamiento
Solución:
Cuando una empresa no tiene recursos necesarios para suplir las obligaciones o gastos
inmediatos, se ve obligada a recurrir a préstamos bancarios o en el peor de los casos a personas
al margen de la ley, generando así una gran cantidad de interés, se debe revisar entonces
diferentes estrategias para aprender a manejar los recursos y generar más ganancias, más ventas
para tener mayor fluidez económica, reducir costos en la producción cuidando que la calidad sea
la misma.
Ejemplo:
Apple es el ejemplo perfecto de una marca moribunda y a punto de desaparecer que supo darle la
vuelta a la tortilla y convertirse en una marca líder. A finales de los años 90, Apple estaba a
punto de pedir el concurso de acreedores. En 1997, un acuerdo con Microsoft, que inyectó 150
millones de dólares en la compañía de la manzana y el retorno de Steve Jobs para reestructurar la
empresa dieron sus frutos. ¡Y de qué manera! En 2014, realizó 53.400 millones de dólares de
beneficios.
9. Así mismo, la mayoría de los empresarios concuerdan que en los primeros años del
negocio, el bajo nivel de ventas impacta de manera considerable en la sobrevivencia de la
organización, sin embargo, sostienen que con el paso del tiempo los negocios pueden
soportar mejor las bajas ventas. En este sentido, el análisis del ciclo de vida de los
negocios sustenta la afirmación de los empresarios, ya que conforme la empresa pasa de
la etapa de formación a la de crecimiento y posteriormente a la etapa de madurez, las
ventas experimentan un crecimiento en comparación a la etapa anterior. Esto hace que
conforme las empresas se encuentran en la etapa de crecimiento o madurez están en
mejores condiciones de enfrentar la problemática financiera que genera el bajo nivel de
ventas.
Problema a tratar:
La capacidad económica para mantener la empresa con un nivel bajo de ventas debido al
proceso de maduración en el mercado.
Tipo de problemática:
Bajo nivel de ventas.
Solución:
Tener un equilibrio financiero que permita mantener la empresa mientras toma fuerza en el
mercado ya que una empresa no tiene ganancias en su primer año.
Ejemplo:
El que fuera el primer fabricante mundial de automóviles durante décadas se enfrentó a su peor
crisis en 2007. Con unos productos desfasados, una sobrecapacidad productiva y una crisis
mundial de por medio tuvo que declararse en concurso de acreedores en 2009. Temiendo un
desastre, el gobierno federal pudo así aprobar unos préstamos para General Motors y entrando
como accionista a modo de garantía. Hoy, General Motors vuelve a ser un grupo 100 % privado
y es el tercer fabricante mundial con 9,8 millones de vehículos vendidos en 2015.
10. Los movimientos de efectivo en las organizaciones son una actividad constante que
requiere de una administración efectiva, no sólo porque es importante mantener los
niveles de efectivo necesarios, sino porque es necesario controlar e identificar los flujos
de efectivo que se generan en la organización. Sin embargo, a pesar de la importancia que
tiene la administración de los flujos de efectivo, alrededor del 16% de las empresas tienen
dificultades para controlar las entradas y salidas de efectivo.
Problema a tratar:
Control en la cantidad de dinero necesario para el libre desarrollo de la economía del negocio.
Tipo de problemática:
Ausencia de control financiero. Manejo del dinero en efectivo
Solución:
Para que una empresa tenga un buen manejo de sus finanzas debe tener el personal capacitado
para esto, que este pendiente de los ingresos de los gastos para tener un buen manejo el dinero.
Ejemplo:
Durante décadas, Marvel fue el líder indiscutido de los cómics. Sin embargo, en 1993 el mercado
-la burbuja- de los cómics se colapsó y Marvel, que había confiado la distribución de sus
productos a intermediaros se vio abocada a la bancarrota e 1996. Pero supo reinventarse y
aprovechó el mejor de los activos que poseía: los derechos sobre los superhéroes de su catálogo.
Y en lugar de darles vida con tinta sobre papel, los superhéroes invadieron las pantallas. Marvel
consiguió recrear en el cine y en la televisión un universo con producciones interconectadas. Tal
y como había hecho con los cómics.
11. Debido a que el pequeño empresario es al mismo tiempo el director de la organización,
comúnmente en él recae la función financiera aun cuando no tiene los conocimientos
necesarios para tomar las decisiones más adecuadas. Aunque la complejidad de la toma
de decisiones financieras está relacionada con el tamaño de la organización, las pequeñas
empresas se enfrentan a una gran diversidad de problemáticas referentes a la
administración de los recursos financieros, siendo evidente la necesidad de
especialización en el campo de las finanzas. (López y cols., s.f.)1
Problema a tratar:
Desconocimiento al momento de tomar decisiones financieras buenas o malas para la empresa.
Tipo de problemática:
Ausencia de control financiero
Solución:
Para tener un adecuado manejo de una empresa se debe conocer las necesidades reales de ésta,
no todo es lo que parece y no se puede actualizar por mero instinto, muchas veces por tomar
decisiones apresuradas se termina perdiendo gran cantidad de dinero, no hay que invertir a la
loca, se debe poner cuidado y estudiar cada propuesta para llegar a una conclusión si eso que se
quiere o que se nos ofrece es realmente necesario. Y por supuesto un adecuado manejo del
dinero es indispensable.
Ejemplo: Starbucks
A veces, una empresa puede morir víctima de su éxito. En 2003, Starbucks había crecido tanto
que sus directivos creían la empresa "demasiado grande" como para caer y pensaron que podían
vender lo que querían. Así, Starbucks tuvo su propia discográfica (ganando 8 Grammys dos años
después). En 2006, con la creación de Starbucks Entertainment, la cadena de cafés produjo un
par de películas.
El éxito no fue el esperado y esas aventuras empezaron a comer recursos de lo que era su
negocio de toda la vida: vender una taza de café. La calidad del servicio y del café había caído.
En 2009, cerraron unas 900 tiendas y despidieron al final a 18.000 empleados. Todo parecía
perdido.
Finalmente, en 2009 la empresa se centró en lo que sabían hacer: servir cafés. Revisaron la
calidad del servicio (con, entre otros, cursillos para los empleados) y expandieron el negocio con
los anexos al café: pasteles, bocadillos, etc. En 2015, generó 19.200 millones de dólares de
beneficios.
BIBLIOGRAFIA
Material Sena
[Link]
[Link]
rentabilizacion-negocio/209858